应收账款分析表

第1篇：应收账款分析表

企业集团应收账款资产证券化出表判断和会计确认探讨

摘要：企业集团运用应收账款资产证券化盘活资产，解决融资压力。但在选择应收账款资产证券化会受到企业的财务报表相关指标需求影响。以广田集团企业应收账款ABS为例，对企业应收账款ABS出表和会计确认做出详尽解析，并针对应收账款证券化出表提出了相应的政策措施，为企业集团应收账款证券化出表提供参考。

关键词：资产证券化;金融资产转移;应收账款出表

一、引言

近几年来，随着国家宏观经济调控对企业融资活动的影响，企业通过股权融资和债务融资这些常规渠道筹资难度加大。在这样的宏观背景下，应收账款资产证券化为企业提供新的融资通道，在筹集资金方面变得更加强大。不仅可以解决公司面临的资金压力，还可以减少应收账款资金占用，提高应收账款周转率、总资产周转率和净资产收益率，改善企业整体资产运营能力和盈利能力。当然随着应收账款证券化业务的增长，应收账款资产证券化也面临着会计，税收和法律等多个监管方面问题。

二、企业应收账款资产证券化动因

(一)融资需求

近两年受资本市场流动资金限制以及投资者对融资主体信用评级的提高，使大部分企业很难通过银行借款和发行有价证券融到资金，即使筹集到资金也付出很高的融资成本。企业应收账款证券化作为信用融资的一种形式，首先，通过对应收账款证券化的基础资产信用增级，提高发行证券的条件，降低融资成本。其次，通过向特殊目的结构(简称SPV)出售应收账款，可以降低应收账款收不回导致公司的坏账成本和占用应收账款而发生的机会成本。

(二)出表需求

应收账款资产证券化是否需要将应收账款移出资产负债表，不同性质企业意愿强度会不一样。对于央企而言，面临国资委压缩“两金”的要求，通过资产证券化可以有效降低应收账款在表上占比。同时，可以提高公司资产的流动性和资产使用效率，完善各项相关财务指标，达到调整应收账款存量和优化增量的目的。对于中小企业而言，应收账款资产支持证券化更主要动机和诉求则是解决资金的压力。特别是在国家和国际经济形势仍未改善的背景下，单纯依靠银行贷款的传统方式难以满足企业的融资需求，保证企业资金供应链的安全性，需要创新的融资模式。因此，在一般的宏观经济衰退和企业融资渠道狭窄的背景下，应收账款证券化的发展是为了解决资金并扩大企业融资渠道提供了一种新的方式。

三、出表判断和会计确认——以广田集团2017年应收账款专项计划为例

(一)广田集团2017年应收账款资产支持专项计划概况(简称广田集团2017产品)

广田集团2017产品以深圳广田集團有限公司(以下简称广田集团)作为原始权益人，基于对已经履行的义务所对应的应收账款债权、权益及其附属权益而设立。专项计划初始资产池涉及原始权益人对 240个债务人的282笔应收账款，发行规模为 22.80 亿元。专项计划内部增信采用优/次级分层、超额抵押，外部增信采用差额支付承诺和回购承诺。通过分层结构，优先级获得了次优级和劣级提供的信用支持，有利于其获得更高的信用评级。同时产品超额抵押增信的超额覆盖率分别为109.87%和115.84%。

(二)广田集团2017产品出表会计确认

1.SPV合并与“过手安排”测试

目前资产证券化交易中，首先，一般原始权益人即是资产服务机构，负责收取入池资产产生本息，将负责收取的本息转给托管银行，并负责对过期债权进行催收管理。这表明原始权益人将证券化资产转给SPV后，仍参与SPV的相关活动。其次，原始权益人采取优/次内部增信方式，一般会自持全部或部分次级证券，并且在向SPV提供资产管理服务而收取变动服务费用，都可认定原始权益人取得可变回报。最后，可变回报是否利用现有权利取得，取决于原始权益人认购次级证券比例及持有方式。如果原始权益人采用垂直持有不同级次证券或自持次级证券比例较小，则会计师事务所在鉴定时倾向于原始权益人运用现有权利对可变回报影响不重大。如果原始权益人自持了次级证券比例比较大，通常会被认为原始权益人以责任人的身份去履行资产服务机构相应的职责，则会计师事务所会更倾向于原始权益人运用现有权利对可变回报的影响比较重大。

广田集团(原始权益人)是否合并SPV，主要依据2014年新修订第33号合并财务报表准则，合并判断基础是要符合“控制”三要素，即发起人是否拥有权力对已转移金融资产中取得可变回报。根据对广田集团2017产品分析，原始权益人和资产服务机构都是广田集团，广田集团购买全部的次级证券，符合广田集团“控制”SPV三要素，广田集团应合并SPV。针对资产证券化“过手测试”则需按照第23号金融资产转移准则判定金融资产转移，同时满足不垫款、不挪用和不延误。由于广田集团作为资产服务机构，承担了收取已转移金融资产现金流的收取，表明广田集团依旧保留了收取金融资产现金流量的合同权利，应对金融资产转移进行过手测试。根据广田集团2017产品采用由第三方广田控股承诺差额支付增信措施，满足不予垫付原则，同时存续期间将收回的基础资产产生的现金流按约定划入专项计划托管银行，满足不得延迟支付原则并且广田集团也没有对已入池的应收账款进行抵押或挪用，广田集团2017同时满足“过手测试”三个条件。

2.“风险与报酬+控制”测试

根据第23金融资产转移准则规定，企业资产证券化是否可以真实出表，要进行金融资产“风险与报酬”转移评估，评估该金融资产转移前后未来净现金流量在金额和时间分布上是否发生实质性改变，评估结果有转移、保留和既没有转移也没有保留与该金融资产所有权几乎所有“风险和报酬”三种。对于既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，应当依据第23金融资产转移第七条和第九条，继续判断企业是否对该金融资产保留了控制。

结合广田集团2017产品设计，首先，广田集团属于有条件出售金融资产，这里有条件主要包括全部自持9%次级证券和对不合格基础资产赎回义务，因此广田集团没有从报表层面转移与所有权上几乎所有的风险和报酬。其次，广田集团出售应收账款但并没有采用全额补偿增信措施，因此，广田集团也没有从报表层面保留与所有权上几乎所有的风险和报酬。最后，广田集团2017产品发行过程，被转移应收账款不存在活跃交易市场且转入方也不能单方面自由地加以处置，所以转入方不具有出售内转移应收账款实际能力，即广田集团保留了被转移应收账款的控制，按继续涉入程度出表了优先级证券对应的应收账款。

(三)广田集团2017产品出表小结

分析广田集团2017年财务数据，广田集团应收账款和流动资产占用企业绝大部分资金。2016年和2017年应收账款账面价值分别为96.8亿元和79.99亿元，应收账款占流动资产比重达到72.61%和62.22%，流动资产占资产比重达到84.13%和81.04%。在2017年年末应收账款账面价值和占比都有较大幅度下降，是广田集团2017年采用应收账款资产证券化终止确认应收账款20.75亿元。广田集团通过应收账款资产证券化筹集到22.8亿元资金，拓宽企业筹资渠道，按继续涉入程度出表优先级证券对应应收账款20.75亿元，盘活存量应收账款，提高了企业营运资金使用效率。

四、企业应收账款资产证券化出表采取措施

(一)提高入池应收账款的质量，是企业应收账款证券化顺利出表前提条件

为了达到资产证券化融资和出表的双目的，首先，要求发行人汇集入池的应收账款要符合证券化的合格要求，核心是进行入池应收账款确权，项目计划管理人和中介机构要做好入池应收账款确权尽调工作，审阅入池应收账款相关销售合同和单据凭证进行完备的确权手续，确保入池应收账款的合法、真实和有效，并通过函证得到客户认可且确认付款日期，且入池应收账款不涉及质抵押和诉讼等权利限制和负担。其次，要从债权债务人角度和同质性提高入池应收账款的质量。选择入池基础资产主体自身业务经营多元性，债务人信用度高和同质性高的应收账款作为入池资产，保证应收账款按期回款。高质量的应收账款可以降低“过手测试”违背不可垫付原则，同时也会降低“风险与报酬”测试时应收账款的流动性风险和信用风险。

(二)合理交易結构设计是企业应收账款证券化顺利出表通道

应收账款资产证券化资产转让过程能否顺利出表，与交易结构设计中增信方式、是否循环购买以及还本方式是紧密联系的。首先，资产的风险和报酬是否实现了几乎全部转移的判断时，通常需判断原始权益人自持次级比例以及自持次级风险的情况。只有自持次级证券比例在规定比例以下且自持次级权益现金流风险敞口不大，一般才有可能出表。如果自持比例在会计事务所规定的比例(一般10%)之下但全部证券风险敞口大多集中于次级权益上，则不能实现出表。其次，采用差额支付、回购担保等增信措施，一般寻求外部或集团内股东的信用支持，若与原始权益人提供差额支付的增信效果一致，就可排除由原始权益人作为差额支付人所带来证券化资产的风险，且可同时满足原始权益人层面出表需求。最后，应收账款平均回收期较短，计划管理人通常会采用“循环购买”原始权益人后续的应收账款以维持资产池规模。此时如原始权益人控制SPV，就无法实现集团层面出表要求，系原始权益人从集团层面违背“过手测试”中不延误原则，即无法将集团层面收回的款项及时划拨给最终证券持有人。

(三)相关交易机构尽调工作和健全法律法规是企业应收账款证券化顺利出表保证

企业应收账款证券化过程中对原始权益人和入池基础资产进行相关尽调工作主要有会计师事务所、律师事务所和信用评级机构等中介机构，为证券投资者利益负责的主要有计划管理人和托管机构。这些机构尽调工作的态度与应收账款证券化资产顺利发行和出表是息息相关的。如评级机构等中介机构在项目执业中勤勉尽责，对相关信用评级报告所依据文件资料的真实性、准确性、完整性进行核查和验证;有效开展现场考察和访谈并制成笔录;保证评级方法科学严谨。计划管理人要额外关注原始权益人的经营风险和入池基础资产集中度风险和信用风险。相关交易机构只有做好尽调工作，高质量的入池基础资产和配合原始权益人出表意愿的合理交易结构才能得以保证。

参考文献：

[1]苏捷.资产证券化业务中基础资产的出表路径构建分析[J].财会通讯，2019(10)：71-72.

[2]张思菊.企业应收账款资产证券化会计处理案例分析[J].财会通讯，2017(25)：62-63.

[3]财政部.关于印发修订《企业会计准则第23号-金融资产转移的通知》[Z].财会[2017]8号，2017.

(作者单位：福建技术师范学院)

作者：林月行

第2篇：应收账款管理的分析

摘 要：应收账款是指企业在销售商品、货物以及其他商业活动的正常生产经营活动中形成的债权，并且是在市场经济中一个特别重要的环节，同时应收账款也反映了公司与客户之间的一个重要业务活动的信誉。对公司而言，应收账款可以增加销售，提高盈利能力，也可以不知不觉地增加由于日常管理监督运作的风险。本文从应收账款的实际情况，成因的分析方法和应收账款的具体原因分析，以及在企业应收账款的管理体系建设，以及如何有效地监督企业的应收账款，畅谈出一种用于企业应收账款一系列对策和建议，提出了实用的参考。

关键词：应收账款 管理与建设 信用体系

在加入WTO后，我国的经济体系逐步融入到市场经济体制中，因此加强应收账款分析是势不可挡的趋势。在我国的市场经济体系中，短时间内的资产在应收账款中所占比例不大，在企业中并没有得到重视。近年来，随着市场经济的发展和商业信用的提升， 短期内的资产管理越来越被企业重视，企业应收账款大幅增加。自20世纪50年代以来，企业面临的经营环境变得加倍复杂和多变，竞争变得更加激烈。为了应对这种情况，公司使用的出售形式，如信用销售、分期付款，用来提高销售额，增加利润。但同时也带来了不容被忽视的财务风险，企业之间的账目拖欠时间过于严重，使应收账款处于挂账的状态，虚盈实亏，甚有企业处理不当因此而破产。企业间的应收账款的分析和控制，正日渐引起国内外众多专家学者的重视，应收账款的分析方法和原则也日渐成熟。企业的经营活动是一种十分复杂的活动，企业要想在激烈的竞争中生存发展起来，就要实行相应的措施，制定科学有效的管理措施与方法，加强对应收账款的管制，降低企业运营风险，增加企业的经济效益。

在市场经济条件下，企业作为一个独立经营的实体，其面临的生存压力和经营风险是相当大的，分析在企業经营环节中占重要作用的应收账款，并同时提出有效的监管方式，是现代企业生存发展的必然要求。因此，对企业应收账款进行研讨和分析，对现代企业的发展具有更加深远的意义。本文分析了企业的应收账款，并针对应收账款所带来的风险提出相应可行的控制和防范方法。

1 应收账款的概述

在公司的日常经营中，应收账款是公司的商业信誉和它在促进本公司产品的销售有一定的作用。建立起应收账款管理系统后，可权衡具体的风险和实际收益之间进行最好的选择，可使企业效益最大化得到非常有利的保证。应收账款，作为一种信息，关系到企业的生存，是企业的风向标。

1.1 应收账款的定义

人们普遍认为，应收账款是指企业具体运营的过程中发生的一系列，包括销售货物、劳务服务和材料的销售。从买方收取的金额、代表买方支付的运输预付款和接受到期但未收到付款的商业承兑票据， 是应收账款作为债权人的活动，发生在公司的销售活动，是一种重要的商务合作之间商业信誉。具体而言， 应收账款具有公司与公司或(客户)之间商业信誉交易的特点， 是促进流动性资产发展的典范， 在市场营销过程中得到更好的应用。对企业的经济效益具有很好的促进作用。

1.2 应收账款的功能

扩大销售的功能。中国的市场经济的竞争是十分激烈的，信用销售活动是各厂商扩大销量的普遍做法。当企业进行信用销售活动，他们实际上提供了两种往来方式：第一，向客户进行产品的销售。第二，是在既定日期内向顾客提供资金上的宽裕，提高企业资金上的利用率。虽然信用销售只是影响企业销售的重要因素之一，信用销售促进销售的作用就是资金匮乏，其中信贷紧缩的经济环境下非常明显，特别是当企业在新市场的开拓和新产品上市时，公司的销售活动对新产品打开市场有着重要的意义。

库存商品减少的功能。假使企业持有较多的应收账款，可减少企业在管理费用、仓储费用和保险费用上的支出比例，发过来，假设企业持有较少的应收账款，就需要增加企业在上述支出的比例。由此可见，在非季节性生产的企业或者是季节性生产的企业，若成品库存较多的时候，可将存货转化成应收账款，在此基础上可提供优惠的信用条件进行企业的赊销，减少产成品的库存，节约企业在各种费用上支出。

开拓新市场的功能。在初步建立了企业新产品开发的周期，拓展市场，扩大新兴市场的市场份额，企业会采用低于市场价格的销售活动中优惠的贷款策略。通过这种形式，一方面达到了向顾客销售产品的目的;另一方面由于提升了商业的信用，向顾客提供了充足的资金，这实际上相当于一笔无息贷款，很显然能够开拓新市场，吸引顾客。

1.3 应收账款对企业的影响

企业财务状况的影响。由于中国企业在进行计账方式不是收付实现制而是权责发生制，产生的当期赊销金额全部列为当期收入。企业如果只追求高利润和高收入，忽视企业赊销费用中的时间效益，他们将不恰当的选择扩大商业信用，只为盲目增加自己的信用额度，并提高资金的实际成本。降低了企业资金重复使用效率，形成了坏账、呆账的后果。在企业中的坏账依照法律处理后，行政费用作为企业经营活动会抵消企业的利润。

企业发展受到方方面面的影响，其中应收账款占用了企业较多的流动资金和潜在资金发展成本，同时使企业的资金灵敏度不及时。应收账款在没有进入财务部门手中，依旧使属于没有收入实际中的款项。由于应收账款的逐渐增加，企业资金周转灵敏度变慢，非生产领域的领域占了公司大量的资金流比重，致使资金短缺严重影响了企业的生产经营活动。企业资金流动和收入是不一致的。当商品发出和收入确认，他们无法恢复的同时，导致没有收入，所得税预缴，现金流收入。长时间降低了资金的重复使用效率，使由于占用了流动资金，表面效益垫缴的税款，影响了企业资金的周转速度与时间，从而影响企业的生产计划和产品销售，无法正确反映企业经营的实际状况，无法实现到真正的效益。

2 应收账款管理存在的实际问题及原因分析

2.1 应收账款存在的实际问题

现如今市场经济发展迅速，通过企业自身销售渠道的开发完善比起使用银行贷款等治标不治本的方式来说更加具有实际效用。在提高市场份额中，吸引顾客的最好办法是赊销，所以企业产生应收账款。然而，由于该企业处于困境相对于支付的商品，在销售企业的数量不断增加，导致增加企业信用销售的量，导致高水平的账户应收账款。进入21世纪以来，由于企业面临的运行机制体制和会计核算方法以及宏观市场经济环境发生了巨大变化，企业应收账款呈现出了一些问题，主要有以下几点。

2.1.1 未归还应收账款比例高

依据有关部门的调查，我国企业应收账款达到了流动资金比重的50%以上，远远高于发达国家20%的水平。当前经济运行中的一个主要问题是过期应收账款过高，这主要是由于企业之间，特别是国有企业之间的相互拖欠。根据全球专业机构“中经网国家数据中心”的数据研究统计分析，表明了在发达国家市场经济的发展过程中，企业经常账户逾期未缴的应收账款总额不超过10%。在我国市场经济发展的过程中， 应收账款与流动资金的比率预计将超过60%。

2.1.2 应收账款定期监察制度不完善

因为在交易过程中，可能产生会有错误，在时间和空间上的商品货物和资金的流动性，与票据记录和票据的差异等。因此，在债权人与债务人之间的经济交易过程，对未完成的业务进行必要的定期协调将使双方在其权利和义务方面更加明确。如果一些企业在实际经济活动中不进行长期的和解，即使有的是在账目上，而只是口头上的承诺，并没有形成合法有效的和解基础，就无法发挥应有的作用。

2.1.3 企业缺乏诚信经营意识，应收账款对企业发展存在一定风险

在企业日常经营活动中，赊销活动、销售和采购活动产生的公司在日益激烈的市场竞争和市场经济的不断深化的结果。这些行為与结果是能被企业、市场所认可的。与此同时，建立在诚实守信的基础上，应收账款应该及时对应收账款计提坏账准备及偿付货款。然而，目前违约、违约、假冒伪劣等行为屡见不鲜。这些影响与后果无论是对企业而言，还是整个社会而言影响都是十分不好的，同时也给企业带来了经济上的巨大损失。而且，大量企业为了经营利润、绩效考核的市场占有率扩大的需要，不会充分考虑购货方的实际信用状况，导致企业产生了大量的应收账款，由于企业缺少了大量的流动资金，使企业生产活动无法正常进行。

2.1.4 收款与销售产生的时间差距

企业在收到货款和关闭的时间产生了不相同的后果，导致了企业应收账款的增加。而在现实的商业中，企业实行现金销售是十分普遍的，特别是在零售行业更为普遍。但也有大规模生产企业和批发商的特殊情况，使收到货物的时间和交货时间通常是不一致的，这是企业在支付更多的时间因素的解决。

2.2 应收账款管理中存在问题的原因分析

2.2.1 应收账款循环恶性，账款回收不力

根据相关统计，如图1所示，截至2017年底，上市公司应收账款余额达到4.23元人民币，2010年底为1.26兆元人民币3倍以上。2017年，上市公司应收账款余额从2016年第四季度增加了0.56元人民币。应收账款在2010—2017年间逐渐增加，如此的恶性循环，使企业的正常营运资金成为了沉没资金，增加了企业经营过程中的风险，严重时会导致企业资金难以及时运转导致破产。从整个社会层面来看，这将会导致社会资本运作中资金的流通受阻，而进行安全培训很难全面弥补这种缺失，由于前者形成的知识构架对一个企业领导者的思维决策和行为有着很强的影响。

2.2.2 企业管理制度和信用体系不清晰

我国企业的财务管理都需要建立在清晰健全的管理基础上并制定完善好相关应收账款的规章制度。但是，目前一些企业财务管理混乱，没有完善的规章制度。没有明确的应收账款管理系统、工资和销售量增加坏账的可能性之间的联系。而激烈的竞争又导致了企业的盲目赊销，没有明晰的信用政策来保证企业投资和销售。

2.2.3 企业财务内部控制制度不健全

一方面，企业缺乏严格控制的赊销内部控制。企业给予相关销售人员就有几十万元的赊销额度，而且企业对客户进行赊销的具体记录残缺不完整，企业没有定期前往与客户进行赊销额的对账，缺乏了周密的管理，影响了企业的日常财务管理，严重的话，可能产生坏账、销售人员舞弊私通等。

另一方面，企业缺乏对相关客户的严格资信审查。我国企业目前还没有建立起完善的资信审查制度。仅仅凭借企业管理层对客户的个人情感或经验进行的赊销活动，缺乏科学、系统的运用与管理。同时企业对奖惩制度缺乏有效合理的管理。企业相关业务人员的业绩提成与赊销额的收回、奖罚没有产生直接的关系，在一定程度上影响了赊销额的收款积极性。

2.2.4 企业的销售规模程度

在市场经济中，对于销售产品的公司来说，产品销售规模越大，流动资金周转的实际成本就越大。应收账款是企业流动性的一个特别重要的组成部分。会随着企业销售规模的逐渐增大，应收账款会随着相应的增加。

2.2.5 对应收账款缺乏重视与控制

第一，企业为了提高销售部门的积极性，进一步提高企业自身的盈利水平，企业只是将销售人员的业绩与报酬挂钩，销售人员在追求个人利益的过程中，会频繁信用条件，进行赊销方式。第二，企业缺少先进的财务管理的意识，企业应收账款的监管措施不足，市场风险意识、成本理念不强，企业在进行销售过程中缺乏科学、有效的约束机制。由于这样的事实，导致该公司意思不够强大，它不能提供应收款的原因分析和欠款的时机不及时。第三，由于对发生坏账处置不力，形成企业应收账款的数额不断增大。准备坏账后，相关公司没有行使足够的控制权坏账并没有进行正规的定期审计。在坏账损失的情况下，该公司无法及时发现任何问题。企业约束机制不完善、内部缺乏应收账款激励制度导致大量账款沉没，影响了企业日常的经营活动。

3 完善企业应收账款管理的具体措施

改革开放后，中国的经济发展步伐的加快和公司生产规模的不断扩张，公司利用各种方法来增加销售利润，除了现金优惠，货到付款，销售折扣，广告效果。依此类推，赊销已成为销售增加的重要途径，因此应收账款的监控和管理已成为财务管理的重要课题。

加强与监控应收账款，建议从以下几个方面着手。

3.1 加强事前监控，制定合理的信用政策

建立客户的信用控制制度，制定出合适的信用期。这种信用期指公司允许其客户从购买到支付走的时间。如果企业的信贷周期太短，就不足以吸引顾客。在激烈的市场竞争中，企业的销售量将下降;如果公司的信用期过长，它是对销售的企业是有利的，但一味地放松对公司的信用期，只关注公司的销售，但实际情况是从销售收益抵消收入在此期间发生的费用。坏账的发生将导致减少企业利润，若发生坏账情况时，会造成企业利润的减少。

因此，企业在这个研究过程中必须慎重。同时建立对每一个客户一个很好的文件，完整记录必须由客户的采购量和付款状态。根据这些服务的规模，信用信息传递给客户的信用额度。对于出货量超过信用额度和一定的时间周期，停止向客户发售。这样就能控制逾期的应收账款过高，并且能有效控制逾期的应收账款，促进企业的良好发展。第一，对客户采用“5C”系统评法。“5C”评估法即指影响信用的5个方面，这5个方面是性格、能力、资本、抵押品和条件。综上所述5个方面综合分析可以基本确定客户的实际信用状况。讨论决定上述方面后，考虑是否提供商业信用给客户。第二，恰当的信用信誉，合理的信用条件的确定，以及设定的应收账款金额最大的企业是指为公司客户的信贷限额，这是基于客户的偿债能力有限。通过对信用额度，客户可以期望回报，也可以有效地防止过度的信用销售超过客户的支付能力实际和防止公司的过程中遭受严重的损失。在客户资信程度及市场实际的发生变化的情况下，企业要始终保持该企业(顾客)所能承受应收账款的范围之内，并根据实际情况及时地对情况进行调整更改。

3.2 建立并健全企业应收账款内部管理体制

要加强建立内部管理制度，首先企业必须加强内部控制的改进，采用财务管理中的遏制原则，成立了金融部门的监测队伍，负责有关交易的会计核算和监督对每个账户进行会计处理和分析，以确保应收账款是一致的和负责任的。同时建立起森严的赊销授权批准制度。具体要根据市场供需求的实际情况，制定好不同企业之间的赊销范围与赊销限额，若业务人员要调整的额度的话，要通过财务部门，决策部门的审核通过，获得同意后方可更改。设置信用管理部门，调查客户的资信状况，针对不同客户群体，制定好对应的信用政策，监查各部门的信用政策的实际执行情况，同时各部门之间也要加强沟通与合作。

3.3 加强经营管理者对应收账款的重视

企业管理者的管理意识决定了企业的内部管理制度建设情况，所以企业管理者要加强对应收账款的重视。在企业的生产经营活动中，不仅要重视生产技术的投资比例和营销活动的成本和方法，而且要加强对应收账款的管理;企业管理层应该加强这种理解，并不断降低应收账款的数量，有效预防经济危机。

3.4 及时了解应收账款实际情况

企业在不同时期要为他们支付(尚未到期)的，包括成本应收账款的付款方式，构成了他们收集策略。这是信贷管理的一个重要方面。典型的收集过程可以包括信件、电话，亲自拜访，收集机构和诉讼程序。应收账款的收集应遵循以下原则：收集工作应该从成本最低的方式开始的顺序。只有在以前的方法失败采用方可继续采用成本较高的方法，征收决定遵循成本回收原则。一旦从连续收集工作的现金流量小于连续采集的额外成本，阻止客户回收，那么停止向顾客追讨是正确的决策。

3.5 积极推广应收账款保理业务

保理业务也被称为“保代理业务”，也就是说，该公司获得相应的融资基金。融资支付的这一部分是为恢复账户在一定期限内偿还，可以卖给银行的账户以一定的折扣款项。保理业务是一种综合性的金融服务产品，这是一种融资的综合系统，财务管理、风险保障和解决办法，是专为企业核销额度的。当企业开展应收账款保理业务，在一定程度上，他们可以利用公司的融资，加快资金周转，可以缓解由该公司糟糕的现金流压力，降低了公司的生存风险，提高公司的中心竞争力。提高了企业收款的重要能力;拓宽了销售的渠道和款项收付的及时性;尽可能地避免了企业的坏账损失。

4 结语

随着市场不断壮大的发展人们清醒地认识到，在市场经济条件下，企业管理自己的生存和发展显得尤为重要，正确运用信用销售，加强应收账款的管理。应收账款关系企业的生存与发展，是企业未来经济的命脉。对企业应收账款从当今现状、产生原因、成本分析到如何防范进行深入的理论研究与分析，并在此基础上浅析如何监控应收账款，可提前预防和清除企业由此带来的财务危机，使企业更加健康、稳定、快速的发展，对企业发展更具有深远的意义。本文详细论述了企业应收账款的基本方法，为我国加强应收账款的管理分析提供了一些参考，具有现实意义。

参考文献

[1] 荆新，王化成.财务管理[M].北京：中国人民大学出版社，2007.

[2] 张先治，陈友邦.财务分析[M].大连：东北财经大学出版社， 2007.

[3] 张茂竹，文光伟.管理会计学[M].北京：中国人民大学出版社， 2007.

[4] 张德.现代管理学[M].北京：清华大学出版社，2008.

[5] 陳良华.财务管理[M].北京：科学出版社，2007.

[6] 杨有红.中级财务会计[M].北京：中央广播电视大学出版社， 2007.

[7] 王春玲.企业应收账款工作面临的风险与对策分析[J].企业导报，2012，4(1).

[8] 毛英飞.怎样监控应收账款[J].中国财经报，2003，1(22).

[9] 周铭.发挥应收账款的商业信用作用[J].中国审计报，2007， 5(23).

[10] 孙爽.加强应收账款管理化解应收账款风险[J].科技市场报， 2006，12(30).

[11] 费明龙.应收账款的成本分析和风险管理问题[J].时代经贸报，2007(2).

[12] 季学凤.对应收账款坏账损失的预防和分析[J].财会通讯2005(6).

[13] 刘慧立.浅谈应收账款的管理[J].中国科技财富报，2010(14).

[14] 章振东.加强企业应收账款管理之我见[J].湖南财政经济学院学报，2005(21).

[15] 马化征.浅析加强企业应收账款内部控制[J].中小企业管理与科技，2009(6).

[16] 薛云峰.企业应收管理浅见[J].财经界，2010(4).

[17] 袁秀兰.当前应收账款管理的现状与对策[J].会计之友， 2005(5).

[18] GilbertoMontibellera，ValerieBeltonb and Marcus Vinicius A.Limac Supportingfactoring transactions in Brazil using reasoning maps： a language-based DSS for evaluating Accounts Receivable[J].Available online 13 January，2005.

[19] Ben J. Sopranzetti.The Economics of Factoring Accounts Receivable[J].Available online 18 August，2004

[20] John G.Salek.Accounts Receivable Management Best Practices ISBN[A].978-0-471-71654-9.

作者：王峰

第3篇：广誉远应收账款管理分析

摘要：随着经济不断发展，市场竞争加剧，企业往往需要通过赊销赢得客户。与此同时，有的企业面临应收账款管理困难。只有改进应收账款管理，企业才能提高盈利能力。本文通过分析广誉远应收账款管理现状发现其存在的问题并提出对策：加强应收账款风险意识;完善客户信用管理和账款催收工作;遵循谨慎性原则计提坏账准备。这有助于广誉远改进应收账款管理不足之处，促进企业健康发展。

关键词：广誉远，赊销，应收账款管理

一、引言

改革开放至今，人民生活条件越来越好，医疗保健需求增加。国家不断推行医药行业改革创新，加强医药行业监管体系。在医疗领域的利好因素下，医药行业稳健发展。然而，随着医药行业竞争加剧，有的企业会过度放宽信用政策，虽得到更多订单但却造成应收账款管理困难。流动资金是企业生存发展的灵魂，应收账款能否及时变现关乎企业存亡，对应收账款进行有效管理才能提升企业实力。

二、应收账款的成因及风险

(一)应收账款的成因。第一，市场竞争。应收账款形成的根源在于供货方产品缺乏核心竞争力，难以实现钱货两清，为了吸引客户而满足购货方的赊购需求。另外，大额订单往往采用分期付款的方式，收款时间晚于交货时间。第二，客户失信。有些客户认为违约成本低于守信成本，不履行合同约定，无力还款甚至恶意拖欠货款，道德品质低劣。第三，风险防范差。企业一味追求利益最大化，赊销事前控制不完善，不严谨执行信用政策，对经营风险大的公司盲目放宽信用，且对拖欠行为没有有效的失信惩罚机制，导致部分应收账款回收风险很大。

(二)应收账款的风险。企业应收账款虽然有扩大销售规模和降低存货管理成本的积极作用，但同时存在应收账款风险。第一，资金成本增长。企业持有应收账款存在管理成本、收账成本、机会成本;若计提应收账款坏账准备或实际形成坏账则会形成坏账成本或诉讼成本。第二，运营资金不足。企业赊销款项如果不能及时回笼，就会占据企业周转资金，降低资产流动性和企业购买力，严重时会导致企业日常经营活动难以为继。第三，夸大经营成果。企业大量赊销货物造成应收账款大量增加，不但缺少实际的现金流入，而且因銷售费用增加加速现金流出，导致账面收益虚增，高估企业的真实盈利能力。

三、广誉远应收账款管理问题分析

广誉远中药股份有限公司是一家医药制造公司，1996年在上交所上市，股票代码为600771，主营业务为中药和养生酒，主导产品龟龄集、定坤丹拥有国家保密处方。广誉远是中华老字号，但是知名度不高，近几年致力于提升产品知名度，导致在应收账款管理面临困难。主要体现在：(一)应收账款规模大，应收账款占营业收入比重大。如下表所示，在2015年，广誉远的应收账款总额是17246万元，在2020年却迅速增长到156000万元，约为2015年的9.05倍，达到前所未有的大规模。在2015-2020年，广誉远应收账款占流动资产比重由2015年的19.82%一直增长到2018年的61.60%，2020年虽有所下降但比重仍过半。同时，在2015-2020年，广誉远的应收账款占营业收入比重只增不减，由2015年的40.25%增长到2020年的140.67%。这说明其营业收入中有很大比重是通过赊销实现的。应收账款金额越大，坏账风险越大，应收账款质量堪忧。(二)应收账款增长率超过营收增长率，现金净流入多年为负。伴随营业收入增长的是应收账款的大幅增长，在2020年，即使营业收入负增长，应收账款仍为正增长。而且，广誉远的经营活动现金流量净额连续多年为负数，说明营业收入增加并不能使经营现金流入大于经营现金流出，导致现金流紧张，经营风险大。(三)应收账款周转天数长。广誉远应收账款周转天数从2015年的129天升至2020年的529天。应收账款周转变现速度非常慢，非生产经营环节占据了大量流动资金，影响生产经营进展。(四)应收账款坏账准备计提比例较小。广誉远账龄在1年以内的应收账款占绝大部分，但其一年以内的应收账款坏账准备计提比例仅为3%，相对可比企业5%的计提比例来说比较低。由于应收账款基数大，即使小比例应收账款也可能会引发大量坏账损失。据此，广誉远的坏账准备计提没有充分反映其巨额应收账款的风险，可能会误导投资者决策，也不利于管理层准确把握企业的经营情况以做出更有利的管理决策。

总体而言，广誉远应收账款规模大、增速快、周转慢、坏账准备计提比例较小。适度控制应收账款的规模，加快应收账款周转是广誉远亟待解决的问题。

四、广誉远应收账款管理问题的原因分析及对策

(一)广誉远应收账款管理问题的原因分析

第一，过度赊销。为了提升定坤丹、龟龄集等产品知名度，增添终端销售路径，广誉远自2013年以来持续加大市场投入，加快建设市场终端网络，开展线下地推活动，2016年全面启动OTC战略，2017年启动“好孕中国”活动，在渠道扩张过程伴随大量的赊销铺货，对很多客户提供宽松的赊销政策，过度刺激销售。在签订赊销合同前，没有控制好赊销额度，导致无力无心还债的客户数量增加。第二，信用管理和账款催收工作不完善。应收账款主要归财务部和销售部负责，然而，销售与财务两个部门难以从繁忙的工作中分心到信用管理工作中。在实务中，销售人员会从自身利益出发追求高销量而忽略客户信用管理，财务部和销售部也会因账款风险管控和提高产品销量产生矛盾。另外，账款催收工作结果和销售人员绩效关联不大，销售人员催收账款的积极性缺乏，责任落实不到位。出于降低成本和维系客户考虑，销售人员通过电话或信函催款，催款态度不够明确。第三，选择坏账准备计提比例不够慎重。广誉远的坏账准备计提比例较小，财务人员职业判断不够准确，未能充分估计应收账款的风险，对会计信息质量的谨慎性要求把握有待提高。另外，也不排除为了提高业绩而少提坏账准备，少计资产减值损失，高估资产和收益，改变账面利润的可能，企业内部计提坏账准备比例不合理这一现象缺乏外部监督。

(二)广誉远应收账款管理改进对策

1.加强应收账款风险意识。一方面，建设稳健的风险文化。管理者应居安思危，着眼企业长远发展，将应收账款风险意识融入到企业文化建设中，坚持“要发展，更要健康”的稳健经营理念。重视应收账款风险管控，健全制度，完善流程，控制好应收账款规模，避免盲目赊销导致应收账款规模过大。另一方面，多部门联合防控账款风险。应收账款管理关系到多个部门，要求各部门为预防应收账款风险认真做好相关工作，定期组织会议检查监督相关工作。例如生产部要把控产品质量以提高客户满意度，以防客户不愿偿还债务;人事部要选聘擅长催款沟通的销售人员;销售部要提高赊销业务技能培训;财务部要做好应收账款分析工作。

2.完善信用管理和账款催收工作。一方面，建立独立的信用管理部门。由信用管理部门负责信用政策决策，严控客户的赊销条件，从源头提高应收账款质量。首先，客户提出赊销申请后，销售人员收集赊销客户的资料，交由信用管理部门进行分析。然后，信用管理部门做好客户调查，实地走访首次合作客户的经营场所，仔细了解其信用程度和经营近况，做好客户信用档案管理。根据信用评级授予赊销额度，同时将大额赊销上报审批。最后，与客户签订赊销合同，明确权利义务以避免纠纷，按其信用额度进行赊销供货。另外，加强应收账款动态追踪。根据业务进展更新客户信用档案，避开信息滞后损失。 在此过程中辨别出值得合作的诚信客户，不与资信差的客户合作以降低坏账损失率。另一方面，催款与销售人员绩效挂钩。企业将催款结果作为业绩考核要求，通过奖惩制度将其个人利益与账款回款率挂钩，加强销售人员售后回收欠款的责任意识。催款方式的选择因不同客户而异，视客户守信情况选择温和或严厉的催款方式。

3.遵循谨慎性原则计提坏账准备。一方面，加强财务人员工作的谨慎意识。广誉远应加强对财务人员的培训投入，帮助其提高财务工作技能，在综合考虑公司的应收账款规模与债务方的还债能力后，谨慎确定坏账准备计提比例，较真实反映应收账款价值与风险。另一方面，借助外部监管谨慎计提坏賬准备。会计师事务所、审计部门、证券监督部门等机构在履行审计和监管过程中会相对客观合理，可以发现企业选择的应收款坏账准备计提比例是否有失谨慎，是否因此对财务报表产生重大影响，影响利益相关者的经济决策。

五、结论

本文通过对广誉远应收账款现状进行分析，发现其应收账款管理存在的问题有：应收账款规模太大、应收账款周转天数长、坏账准备计提比例较小。本文提出相应的改进措施：加强应收账款风险意识;完善信用管理和账款催收工作;遵循谨慎性原则计提坏账准备。本文为改善广誉远应收账款管理提出的对策，对于面临相似问题的同行企业有一定的参考意义，可助力企业提高应收账款管理水平，行稳致远。

参考文献

[1]王全在.加强应收账款管理，减少企业风险[J].商业研究，2002(03)：35-36.

[2]杨秀玉.新经济形势下中小企业应收账款管理之我见[J].财会通讯，2010(5)：67-68.

[3]董淑桂.企业加强应收账款管理研究[J].经济研究导刊，2015(06)：118-119.

[4]何培硕.浅议上市公司应收账款的管理[J].经济研究导刊，2015(21)：102-103.

作者：陈华燕

第4篇：应收账款分析

应收账款分析及案例

来源： 作者： 发布时间：2011-02-14

应收账款分析的核心是对应收账款的流动性的分析，分析过程是从结构分析和趋势分析中找出应收账款的变动，然后对有异常变化的应收账款的经济实质进行分析，从而对企业资产的真实风险状况进行评价。 应收账款与企业的经济环境和内部管理都有密切的关系。通过对应收账款的结构分析，对应收账款占企业流动资产的比重进行测度，我们可以发现企业外部环境以及内部管理、经营策略方面的变化线索。 趋势分析也是同样重要，不断增加的应收账款，特别是当其增幅显著高于营业收入的时候，则往往意味着其产品的销售已经钝化，需要依靠提供过量的信用来维持。 案例：吉林化工迅猛增加的应收账款预示着业绩风险

吉林化工的主要业务为生产和销售石油产品、石化及有机化工产品、合成橡胶、染料及染料中间体、化肥及无机化工产品等。2000年公司实现主营业务收入为人民币139亿元，与1999年同期相比上升26%，但净利润却为负的8.4亿元。公司年报业绩的巨大风险在2000年中期已经有征兆，在2000年1至6月实现销售额与1999年同比上升16%的同时,应收账款却同比上升了66%，是资产中增长最为迅速的项目，与行业内其他公司相比，吉林化工2000年中期的应收账款总量和增速均为最高。

从2000年全年来看，吉林化工的应收账款增加额达14.93亿元,是所有上市公司中增速最为陡峭的公司。由于应收账款对流动资金的占用，为了克服现金流入不足的压力,该公司只有增加有息负债,从而使有息负债规模从年初的35.81亿元扩大到年末75.55亿元,净增40亿元,当期负担的财务费用则达到6亿元。 吉林化工2000年的业绩可谓险象环生，不仅是要承担高额的财务费用,而高达30亿元的应收账款,其坏 帐准备的计提将给业绩造成巨大的压力。 资产负债表有关项目变动分析

项目••••••••••• 2000年6月30日•1999年12月31日•••增减(%)•••• ••••总资产•••••••16,935,758,955•••15,876,352,943•••••••6.7••••••••• ••••应收帐款净值••2,107,978,910••••1,264,740,203••••••66.7••••••••• ••••存货净值••••••1,811,179,076••••1,575,183,405••••••15.0••••••••• ••••长期投资••••••••212,628,245••••••207,653,254•••••••2.4•••••••••

固定资产净值••9,835,195,099•••10,155,551,413••••••-3.2•••••••••

长期负债••••••5,273,077,175••••6,077,075,065•••••-13.2•••••••••

股东权益••••••6,619,114,027••••6,088,921,333•••••••8.7•••••••••

资料来源：公司报告

更进一步的分析是找出应收账款的风险驱动因素，也就是对应收账款的时间和对象两大方面的分析。 先来看时间分析，即应收账款在一个经营周期中要经过多长的时间才能转化为现金，以及存量应收账款的账龄。

公司的信用政策可以成为效率的驱动器。恰当的信用周期将应收账款的回笼时点与企业的经营周期相配合，在支撑信用销售的同时通过应收账款源源不断的转化为现金，为企业的持续发展输送血液，应收账款转化为现金速度越快，循环周期越短，则在一个期间内可以提供越多的现金，从而企业的运营也就越富有效率。如果应收账款长期滞留在资产负债表上，则企业就会出现经营性现金断流。

测量应收账款周转率，是用一段时期内的信用销售额，除以同期内流通在外的平均应收账款净额。 应收账款周转率 = 销售收入 / 平均应收账款

用一年的天数365除以这个周转率，就得到应收账款的平均收款期，把这个平均回收天数与惯常的商业信用期限相比较，就可以看出企业管理者的信用管理能力，那些资产项下总是装满回收遥遥无期的应收账款的企业应当受到足够的怀疑。从风险的角度，应收账款停留在企业帐簿上的时间越短，也表明其流动性风险越小，在认识这一点上，我们将要借助于静态的账龄分析。

应收帐款的帐龄,是指资产负债表中的应收帐款从销售实现、产生应收帐款之日起,至资产负债表日止所经历的时间,简而言之,就是应收帐款在帐面上未收回的时间。帐龄分析是应收账款的主要分析方法之一,其对企业内部管理的价值在于通过对销售绩效的测控,加快货款回笼,减少坏帐损失;对外部分析师来说，则有利于会计报表使用者了解公司应收帐款的周转情况、分析应收帐款的质量状况、评价坏帐损失核算方法的合理性。

我国目前对应收账款账龄划分的规则见于中国证监会《公开发行股票公司信息披露的内容与格式准则第二号——年度报告的内容与格式》,将应收帐款的帐龄划分为四段,即1年以内、1-2年、2-3年和3年以上。事实上，几乎所有的上市公司也是按照这个时间标准进行的应收账款管理和披露。一般来说，1年以内的应收账款在企业信用期限范围，1-2年的应收账款有一定逾期，但仍属正常，2-3年的应收账款风险较大，而3年以上的因经营活动形成的应收账款已经与企业的信用状态无关，其可回收性极小，可能的解决方法只能是债务重组。 案例：高龄应收账款风险大

百大集团股份有限公司在浙江省杭州市经营百货、餐饮服务、旅游等产业。公司2000年度实现主营业务收入92,847.95万元，实现利润7,256.30万元。坏账准备按应收款项(包括应收账款和其他应收款)余额的5%计提。其2000年末应收账款总额为33591671元，根据报表附注，应收账款的账龄构成为： 账龄 期末数 期初数

金额 比例 坏帐准备 金额 比例(%) 坏帐准备

1年以内 2,966,263 8.83 148,313 3,041,010 7.97 152,050 1-2年 95,403 0.28 4,770 1,039,597 2.73 51,979 2-3年 17,577,619 46.09 878,880 3年以上 30,530,004 90.89 1,526,500 16,481,421 43.21 1,415,336 合计 33,591,670 100 1679583 38,139,647 100 2,498,245 资料来源：公司报告

从应收账款的期初和期末数对比中可以看出，公司2000年初2-3年账龄的应收账款存量几乎没有收回，在年末的资产负债表上成了3年以上的应收账款，这类高龄应收账款长期停滞在资产负债表上，形成坏帐的风险很大。而公司对这些账龄在3年以上的应收帐款仍按照5%计提坏帐准备，风险储备明显不足，2001年，公司管理层对会计估计作出变更，将3年以上应收账款的坏帐计提比例改为20%，以反映这部分应收账款的风险性，并且全额核销掉账龄在3年以上的应收账款4,269,031元，两项因素直接导致2001年减少利润500万左右。

对象分析也是应收账款分析的重点，甚至可以说，“对象决定一切”，因为，交易对方的信用程度是决定应收账款风险性的根本原因。所以，当我们在分析应收账款时，在对会计数字面上的结构和趋势了解后，一定要找到报表后的附注，把是谁欠了公司的钱看个清楚。可以进行评价的因素包括如下： 债务人的区域性。由于区域经济发展水平、法制环境以及特定的经济状况等条件的差异，导致不同地区的企业其信用状况会不同。

案例：应收帐款不良状况分布呈现出明显的地域性

我国企业不良应收帐款的分布呈现出明显的地域特征，例如在东北三省三角债情况比较严重，分布在该区域的应收账款不良率较高;在浙江和上海经济活跃，分布在该区域的应收账款不良率比较低;而以广东为代表的部分地区，经济发展迅速，但是不良应收账款率也较高。

可见，应收账款状况受到经济环境的影响很大。经济环境主要是由两部分组成：企业产权结构和政府角色定位。企业产权不是简单地孤立存在的，其界定清晰程度特别依赖于其所处社会对保护产权的努力。其中，政府如何角色定位就是首当其冲。对于地方政府而言，其重要作用不是直接参与企业创立和管理，而是保护产权，维护信用。在经济信用环境中，除了企业的产权结构之外，就是该地区的传统、文化、执法力度和对产权保护的有效程度;而所有这些都与政府有关。

债务人的财务实力。评价债务人的财务实力，需要对债务人的财务状况进行了解。简单的方法是查阅债务人单位的资本实力和交易记录，用这种方法可以识别出一些皮包公司，或者，根本就是虚构的公司。 案例：银广夏公司的神奇客户之谜 ---- 银广夏被称为2001年中国证券市场最大的报表欺诈事件。该公司主要经营高新技术产品的开发、生产，动植物养殖、种植等业务，其199

9、2000年的主要利润来源是超临界萃取产品，该类产品主要销售给了德国的诚信公司，在银广夏2000年的资产负债表上，一年以内的应收账款有4亿多元，其中德国诚信贸易公司的欠款为26769万，占应收账款总额的一半多。

在2001年8月的《财经》杂志封面文章《银广夏陷阱》中，描述了记者探询该银广夏最大债务人的过程，事实证明，这个神奇的大客户系子虚乌有。

“为银广夏1999年、2000年利润做出巨大贡献的德国诚信公司的英文全称为：Fidelity Trading GmbH。这家公司，尽管按银广夏的说法有着巨额对华贸易，但在中国居然没有办事处，在互联网上也查不到丝毫信息。

----银广夏在2001年3月股东大会上分发的材料称，"德国的Fidelity Trading GmbH是在德国本地注册的一家著名的贸易公司，系德国西•伊利斯的子公司，成立已160余年历史。该公司是一家专门从事生物制药、食品和医用原料的贸易公司，在欧洲是一家信誉和口碑均很好的公司。" ----德国西•伊利斯公司的确是一家历史悠久的贸易公司，德国伍德公司制造的二氧化碳萃取设备正是通过西•伊利斯出售给银广夏的。但诚信公司是否是其子公司呢?

----记者曾多次向德国西•伊力斯驻华机构捷高公司核实此事，但该公司接待人员的态度十分含混，一时说诚信是德国公司，一时说诚信和西•伊利斯有关系，一时说诚信是其子公司。最后竟然是一再要求记者去问银广夏!诚信和西•伊利斯的关系怎么能由银广夏来证实呢?

----在7月16日的一次电话采访中，捷高的有关业务关键人物陶鹏明确地告诉记者：诚信只是一家在德国注册的公司，与西•伊利斯有着业务往来，但并非西•伊利斯的子公司。

----问题其实并不复杂。据知，2001年5月，在《中国证券报》一次例行的编前会上，其总编辑提到，既然银广夏引起了那么多疑问，为什么不可以借助新华社驻德分社的力量去调查一下它的背景呢?此后，该报是否果真去德国调查不得而知，但确有新华社驻外记者在德国当地查询查号台，但该公司并未有电话号码登记。

----记者了解到，中国工商银行总行通过其海外分行对诚信公司进行了调查，在德国汉堡商会查到如下记录：

----"Fidelity Trading GMBH公司于1990年在该会注册，注册资本51129.19欧元(约10万马克左右)，负责人为Kiaus Landry，主要经营范围是机械产品和技术咨询。" ----注册资金几万马克，对于贸易公司而言并不算离谱，但毕竟其与银广夏签下的是年度金额达20亿元人民币、总金额达60亿元的合同，对比过于悬殊。此次调查之后，中国工商银行总行没有恢复对银广夏的贷款。工商银行总行曾与银广夏于1999年12月29日签订流动资金贷款合同，借款金额为2亿元，期限定为自1999年12月29日起至2001年10月28日止。今年四五月间，工总行提前中止了贷款。” 资料来源：《财经》2001年8月号，《银广夏陷阱》

债务人的集中度。对于应收账款，同样存在集中度风险，即由于某一个主要债务人支付困难而导致较大比例的债权面临回收风险。只与有限的客户交易，也为销售分析提供了一些线索。 案例：沪东重机因为大客户破产而被特别处理

沪东重机(600150)2001年1月19日公布预亏公告： 随着船舶市场的复苏，沪东重机股份有限公司生产已走出低谷，2000年度主导产品柴油机产量比1999年度有较大幅度增加，经全体员工的努力，公司已初步改善了亏损面貌。但由于公司债务人天津造船公司于2000年11月17日宣告破产，对公司本年度利润带来很大影响。经初步审查，公司预计2000年度会出现重大亏损。具体亏损金额将有待会计师事务所审计后，在年度报告和年报摘要中具体披露。公司董事会提请广大投资者注意投资风险。

正如预亏公告提及，2000年度沪东重机的亏损，主要是由于天津造船公司破产所致，根据破产程序未得到清偿的债权将不再清偿。而天津造船公司在购买沪东重机柴油机的交易中，共欠货款50224615.20元。沪东重机也因为连续两年亏损，将被ST处理。

浅议应收账款分析

2003-12-29 10:

1【大 中 小】【打印】【我要纠错】

应收账款是指企业因销售商品、提供劳务等业务，应向购货或接受劳务单位收取的款项，是企业因销售商品、提供劳务等经营活动所形成的债权，主要包括企业出售产品、商品、材料、提供劳务等等应向有关债务人收取的价款及代购货方垫付的运杂费等。一般来说，企业销售商品时，宁愿提供现金折扣以收回销售现款，而不愿意采用赊销。但是，随着市场经济的逐步建立和完善，以及市场竞争的日益加剧，迫使大部分企业不得不为对方提供商业信用，以赊销的形式来销售商品，并产生应收账款。企业应收账款的增加也有其不利的一面：一是会减慢企业的资金周转速度;二是不可避免地会产生一些收不回来的坏账。这就要求企业管理者必须重视对应收账款的分析。尽量减少那些因应收账款无法收回而造成的损失。应收账款分析主要包括以下几个方面：

一、应收账款总额及周转情况的分析

(一)应收账款是企业正常交易中与顾客发生赊销而产生的未结清账款

影响企业应收账款大小的因素一般有：1.同行业竞争。每一个企业为了能使自己在激烈的竞争中取胜，扩大企业的商品销售，取得更好的经济效益，就不得不以某一优惠的条件来吸引顾客。而赊销正是达到这一目的的重要手段。作为销货者来说，为了招揽顾客，扩大销售量，愿意为购货者提供商业信用。所以企业间的竞争愈激烈，赊销使用得愈广泛，销货单位提供的信用就越多，占用在应收账款方面的资产就越大。2.销售规模。企业应收账款的大小在很大程度上取决于企业的销售规模。而企业每天在市场上销售的商品越多，占用在流动资产周转各阶段的资产也就越大，因为应收账款是流动资产周转的一个重要阶段，所以也就毫不例外地会随着销售规模的扩大而增加。3.企业的信用政策。企业的信用政策主要是指企业的信用标准、信用期限。当企业提供信用期限较长、折扣率较低时，企业应收账款方面占用的资产数额就会增加，销售量增多;反之，企业提供的信用期限较短、折扣率较高占用在应收账款的资产数额就会减少，但销量会受到影响。除此之外，还有企业产品在市场上的需求情况、产品质量、季节变化等因素也会影响企业应收账款的占用量。

(二)对应收账款周转情况的分析，可通过计算应收账款周转率指标来进行

应收账款周转率是指赊销收入净额与平均应收账款的比率。它可以测定企业某特定期间收回赊销账款的能力和速度。其计算公式如下：应收账款周转率二赊销收入净额/平均应收账款。

在上式中，分子应是赊销收入净额，即商品销售收入扣除现销收人、销售折让与折扣后的余额。因为应收账款是由于赊销而引起的，分母中的平均应收账款是年初应收账款余额和年末应收账款余额的平均数。该指标值越高，表明一年内收回的账款次数越多，意味着平均收回账款的时间越短，应收账款收回的越快。否则，企业的营运资金过多地呆滞在应收账款上，影响正常的资金周转。

由于一般企业对外会计报表中很少将赊销与现销的数字予以分别反映，所以在分析应收账款时，往往需要进一步去搜集有关的资料以计算赊销净额。此外，为了解某一企业应收账款周转率的变化趋势，可编制历年度的比较性应收账款周转率趋势分析表(见下表)。

上表表明该企业应收账款周转率正在持续稳定中提高，由五年前的3次，提高到1999年的5.2次，显示其信用政策和收账政策已有显著改善，应收账款周转率加快。

应收账款周转天数也是应收账款周转率指标之一。它表示企业从取得应收账款的权力到收回款项并转换为现金所需的时间。其计算公式为：应收账款周转天数=360天/应收账款周转率一般而言，应收账款周转天数并无一定的标准，也很难确立一项理想的比较基础，但还是周转一次所需天数越少越好。因为所需天数越少，一年的应收账款周转次数才会越多。一个企业的应收账款周转天数究竟多少才算合适，应视企业的政策并参照同行业所定标准而制定。此外，一个企业的应收账款周转率或平均周转天数还可能由于某些特殊因素存在，如销货条件改变、现销或分期付款销货政策对正常赊销的影响、同业竞争、物价水平变动、信用或收账政策变更、新产品的开拓等等，均将影响应收账款周转率或平均周转天数的变化。严格来说，应收账款周转率或平均周转天数仅表示全部应收账款中的一项平均值而已，确实无法全面了解应收账款中各客户逾期的情形。

二、应收账款的管理及坏账准备情况分析

为了加强应收账款的管理和提高应收账款的周转速度，企业对应收账款要及时进行清理和计提坏账准备。根据国际会计准则，账龄在2年以上的应收款项，应视同坏账。而内资企业财务制度规定，3年以上未收回的应收账款才视同坏账。目前在西方国家人们普遍接受，也是最常用的信用期限是30天，信用期限一旦确定，买卖双方都要严格执行。而在我国企业间，虽然双方约定信用期限，但由于企业间相互拖欠现象严重，企业流动资金不足，实际上能守信用的企业并不多。

(一)可采用账龄分析法进行分析

账龄分析法是依据应收账款拖欠时间的长短来分段估计坏账损失的一种方法。其分析方法可见下表。

通过分析应收账款的账龄，对不同的拖欠期限分别确定坏账计提比例。拖欠时间短则计提比例可以低些，拖欠时间长则计提比例相对高些，三年以上的可全部计提。另外，在清理应收账款时，对于应收账款余额较大的，可采用老账优于新账的原则确定还款对象，即先发生，先偿还。通过以上方法可促使企业采取有效的措施。

(二)采用应收账款余额百分比法计提坏账准备

我国现行分行业财务会计制度规定，可以按应收账款年末余额的3%o一5%o计提坏账准备。在此方法下各年度末的坏账准备余额和应收账款余额相配比，保持一定的计提比率，并在资产负债表中以其净额计人资产总额，避免了资产虚增，符合谨慎性原则。但也存在一些不足：首先，各年的坏账损失费用既不与企业实际发生的坏账相对应，也不与当年发生的赊销收入相对应，其数额难以理解。其次，不能避免因坏账发生的偶然性而导致各年坏账损失的波动性，直接影响了各年经营成果的稳定。

(三)赊销百分比法着眼于损益表的正确，其各年的坏账损失费用与当期的收入相配比

其出发点是：坏账损失的产生与赊销业务直接相关，坏账损失估计数应在赊销净值的基础上乘以一定的比率来计算。因此，赊销百分比法的基础是赊销净额，它反映的是一个时期的数字，以其为基础计算出的坏账损失估计数也是时期数，即当期应计提的坏账准备金额。其优点是，不论各年实际发生的坏账如何，只要赊销业务收入波动不大，坏账损失费用就将保持平稳。此法计算简便，容易理解，但也存在一定的缺点：首先，在“坏账准备”账户中一并核算各期的坏账准备金额、实际发生的坏账损失以及前已确认的坏账收回，而在期末时，又不作调整，不能分别反映各个时期的坏账准备金额，从而使得该账户的余额难以理解，甚至会使资产负债表的使用者误解。其次，赊销百分比法的出发点是本期发生的赊销业务量，而不问赊销业务的后续情况。若本期发生的一笔赊销业务款项在本期已经收回，则此业务就不存在风险，但赊销百分比法没有考虑这些情况，仍在期末就其发生额计提一定的坏账准备金。

三、如何减少应收账款损失

在市场经济条件下，各企业业务往来中，有商品赊销就存在坏账风险。为将坏账风险降到最低且坏账发生时不至于引起企业生产经营和财务收支的困难，就要预先按规定比例提取坏账准备金，在坏账实际发生时，再冲销已提的坏账准备。坏账准备分析主要是了解坏账准备是否按规定的提取比例提取，年内“坏账准备”账户注销的坏账额有多少属于应注销的坏账。因此，应收账款是流动资产中的一个重要项目，它的数额大小直接影响企业资金周转。财会部门的重要职责就是通过对应收账款的分析，尽早收回应收账款，减少坏账发生，将应收账款损失降到最低。一是根据市场行情、竞争者的能力和企业产品质量制定合理的信用条件;二是对应收账款严格管理，采取较好的收账政策。最理想的收账策略是既要顺利收回货款，又要维持良好的企业与客户的关系，降低收账费用。这在实际工作中较难做到，但企业管理者可以通过正确、科学地进行应收账款分析，逐步向这一目标迈进，以期加速应收账款周转率，减少坏账损失，为企业创造更好的经济效益。

应收账款是指企业因销售商品、提供劳务等业务，应向购货或接受劳务单位收取的款项，是企业因销售商品、提供劳务等经营活动所形成的债权，主要包括企业出售产品、商品、材料、提供劳务等等应向有关债务人收取的价款及代购货方垫付的运杂费等。一般来说，企业销售商品时，宁愿提供现金折扣以收回销售现款，而不愿意采用赊销。但是，随着市场经济的逐步建立和完善，以及市场竞争的日益加剧，迫使大部分企业不得不为对方提供商业信用，以赊销的形式来销售商品，并产生应收账款。企业应收账款的增加也有其不利的一面：一是会减慢企业的资金周转速度;二是不可避免地会产生一些收不回来的坏账。这就要求企业管理者必须重视对应收账款的分析。尽量减少那些因应收账款无法收回而造成的损失。应收账款分析主要包括以下几个方面：

一、应收账款总额及周转情况的分析

(一)应收账款是企业正常交易中与顾客发生赊销而产生的未结清账款

影响企业应收账款大小的因素一般有：1.同行业竞争。每一个企业为了能使自己在激烈的竞争中取胜，扩大企业的商品销售，取得更好的经济效益，就不得不以某一优惠的条件来吸引顾客。而赊销正是达到这一目的的重要手段。作为销货者来说，为了招揽顾客，扩大销售量，愿意为购货者提供商业信用。所以企业间的竞争愈激烈，赊销使用得愈广泛，销货单位提供的信用就越多，占用在应收账款方面的资产就越大。2.销售规模。企业应收账款的大小在很大程度上取决于企业的销售规模。而企业每天在市场上销售的商品越多，占用在流动资产周转各阶段的资产也就越大，因为应收账款是流动资产周转的一个重要阶段，所以也就毫不例外地会随着销售规模的扩大而增加。3.企业的信用政策。企业的信用政策主要是指企业的信用标准、信用期限。当企业提供信用期限较长、折扣率较低时，企业应收账款方面占用的资产数额就会增加，销售量增多;反之，企业提供的信用期限较短、折扣率较高占用在应收账款的资产数额就会减少，但销量会受到影响。除此之外，还有企业产品在市场上的需求情况、产品质量、季节变化等因素也会影响企业应收账款的占用量。

(二)对应收账款周转情况的分析，可通过计算应收账款周转率指标来进行

应收账款周转率是指赊销收入净额与平均应收账款的比率。它可以测定企业某特定期间收回赊销账款的能力和速度。其计算公式如下：应收账款周转率二赊销收入净额/平均应收账款。

在上式中，分子应是赊销收入净额，即商品销售收入扣除现销收人、销售折让与折扣后的余额。因为应收账款是由于赊销而引起的，分母中的平均应收账款是年初应收账款余额和年末应收账款余额的平均数。该指标值越高，表明一年内收回的账款次数越多，意味着平均收回账款的时间越短，应收账款收回的越快。否则，企业的营运资金过多地呆滞在应收账款上，影响正常的资金周转。

由于一般企业对外会计报表中很少将赊销与现销的数字予以分别反映，所以在分析应收账款时，往往需要进一步去搜集有关的资料以计算赊销净额。此外，为了解某一企业应收账款周转率的变化趋势，可编制历年度的比较性应收账款周转率趋势分析表(见下表)。

上表表明该企业应收账款周转率正在持续稳定中提高，由五年前的3次，提高到1999年的5.2次，显示其信用政策和收账政策已有显著改善，应收账款周转率加快。

应收账款周转天数也是应收账款周转率指标之一。它表示企业从取得应收账款的权力到收回款项并转换为现金所需的时间。其计算公式为：应收账款周转天数=360天/应收账款周转率一般而言，应收账款周转天数并无一定的标准，也很难确立一项理想的比较基础，但还是周转一次所需天数越少越好。因为所需天数越少，一年的应收账款周转次数才会越多。一个企业的应收账款周转天数究竟多少才算合适，应视企业的政策并参照同行业所定标准而制定。此外，一个企业的应收账款周转率或平均周转天数还可能由于某些特殊因素存在，如销货条件改变、现销或分期付款销货政策对正常赊销的影响、同业竞争、物价水平变动、信用或收账政策变更、新产品的开拓等等，均将影响应收账款周转率或平均周转天数的变化。严格来说，应收账款周转率或平均周转天数仅表示全部应收账款中的一项平均值而已，确实无法全面了解应收账款中各客户逾期的情形。

二、应收账款的管理及坏账准备情况分析

为了加强应收账款的管理和提高应收账款的周转速度，企业对应收账款要及时进行清理和计提坏账准备。根据国际会计准则，账龄在2年以上的应收款项，应视同坏账。而内资企业财务制度规定，3年以上未收回的应收账款才视同坏账。目前在西方国家人们普遍接受，也是最常用的信用期限是30天，信用期限一旦确定，买卖双方都要严格执行。而在我国企业间，虽然双方约定信用期限，但由于企业间相互拖欠现象严重，企业流动资金不足，实际上能守信用的企业并不多。

(一)可采用账龄分析法进行分析

账龄分析法是依据应收账款拖欠时间的长短来分段估计坏账损失的一种方法。其分析方法可见下表。

通过分析应收账款的账龄，对不同的拖欠期限分别确定坏账计提比例。拖欠时间短则计提比例可以低些，拖欠时间长则计提比例相对高些，三年以上的可全部计提。另外，在清理应收账款时，对于应收账款余额较大的，可采用老账优于新账的原则确定还款对象，即先发生，先偿还。通过以上方法可促使企业采取有效的措施。

(二)采用应收账款余额百分比法计提坏账准备

我国现行分行业财务会计制度规定，可以按应收账款年末余额的3%o一5%o计提坏账准备。在此方法下各年度末的坏账准备余额和应收账款余额相配比，保持一定的计提比率，并在资产负债表中以其净额计人资产总额，避免了资产虚增，符合谨慎性原则。但也存在一些不足：首先，各年的坏账损失费用既不与企业实际发生的坏账相对应，也不与当年发生的赊销收入相对应，其数额难以理解。其次，不能避免因坏账发生的偶然性而导致各年坏账损失的波动性，直接影响了各年经营成果的稳定。

(三)赊销百分比法着眼于损益表的正确，其各年的坏账损失费用与当期的收入相配比

其出发点是：坏账损失的产生与赊销业务直接相关，坏账损失估计数应在赊销净值的基础上乘以一定的比率来计算。因此，赊销百分比法的基础是赊销净额，它反映的是一个时期的数字，以其为基础计算出的坏账损失估计数也是时期数，即当期应计提的坏账准备金额。其优点是，不论各年实际发生的坏账如何，只要赊销业务收入波动不大，坏账损失费用就将保持平稳。此法计算简便，容易理解，但也存在一定的缺点：首先，在“坏账准备”账户中一并核算各期的坏账准备金额、实际发生的坏账损失以及前已确认的坏账收回，而在期末时，又不作调整，不能分别反映各个时期的坏账准备金额，从而使得该账户的余额难以理解，甚至会使资产负债表的使用者误解。其次，赊销百分比法的出发点是本期发生的赊销业务量，而不问赊销业务的后续情况。若本期发生的一笔赊销业务款项在本期已经收回，则此业务就不存在风险，但赊销百分比法没有考虑这些情况，仍在期末就其发生额计提一定的坏账准备金。

三、如何减少应收账款损失

在市场经济条件下，各企业业务往来中，有商品赊销就存在坏账风险。为将坏账风险降到最低且坏账发生时不至于引起企业生产经营和财务收支的困难，就要预先按规定比例提取坏账准备金，在坏账实际发生时，再冲销已提的坏账准备。坏账准备分析主要是了解坏账准备是否按规定的提取比例提取，年内“坏账准备”账户注销的坏账额有多少属于应注销的坏账。因此，应收账款是流动资产中的一个重要项目，它的数额大小直接影响企业资金周转。财会部门的重要职责就是通过对应收账款的分析，尽早收回应收账款，减少坏账发生，将应收账款损失降到最低。一是根据市场行情、竞争者的能力和企业产品质量制定合理的信用条件;二是对应收账款严格管理，采取较好的收账政策。最理想的收账策略是既要顺利收回货款，又要维持良好的企业与客户的关系，降低收账费用。这在实际工作中较难做到，但企业管理者可以通过正确、科学地进行应收账款分析，逐步向这一目标迈进，以期加速应收账款周转率，减少坏账损失，为企业创造更好的经济效益。

应收账款是指企业因销售商品、提供劳务等业务，应向购货或接受劳务单位收取的款项，是企业因销售商品、提供劳务等经营活动所形成的债权，主要包括企业出售产品、商品、材料、提供劳务等等应向有关债务人收取的价款及代购货方垫付的运杂费等。一般来说，企业销售商品时，宁愿提供现金折扣以收回销售现款，而不愿意采用赊销。但是，随着市场经济的逐步建立和完善，以及市场竞争的日益加剧，迫使大部分企业不得不为对方提供商业信用，以赊销的形式来销售商品，并产生应收账款。企业应收账款的增加也有其不利的一面：一是会减慢企业的资金周转速度;二是不可避免地会产生一些收不回来的坏账。这就要求企业管理者必须重视对应收账款的分析。尽量减少那些因应收账款无法收回而造成的损失。应收账款分析主要包括以下几个方面：

一、应收账款总额及周转情况的分析

(一)应收账款是企业正常交易中与顾客发生赊销而产生的未结清账款

影响企业应收账款大小的因素一般有：1.同行业竞争。每一个企业为了能使自己在激烈的竞争中取胜，扩大企业的商品销售，取得更好的经济效益，就不得不以某一优惠的条件来吸引顾客。而赊销正是达到这一目的的重要手段。作为销货者来说，为了招揽顾客，扩大销售量，愿意为购货者提供商业信用。所以企业间的竞争愈激烈，赊销使用得愈广泛，销货单位提供的信用就越多，占用在应收账款方面的资产就越大。2.销售规模。企业应收账款的大小在很大程度上取决于企业的销售规模。而企业每天在市场上销售的商品越多，占用在流动资产周转各阶段的资产也就越大，因为应收账款是流动资产周转的一个重要阶段，所以也就毫不例外地会随着销售规模的扩大而增加。3.企业的信用政策。企业的信用政策主要是指企业的信用标准、信用期限。当企业提供信用期限较长、折扣率较低时，企业应收账款方面占用的资产数额就会增加，销售量增多;反之，企业提供的信用期限较短、折扣率较高占用在应收账款的资产数额就会减少，但销量会受到影响。除此之外，还有企业产品在市场上的需求情况、产品质量、季节变化等因素也会影响企业应收账款的占用量。

(二)对应收账款周转情况的分析，可通过计算应收账款周转率指标来进行

应收账款周转率是指赊销收入净额与平均应收账款的比率。它可以测定企业某特定期间收回赊销账款的能力和速度。其计算公式如下：应收账款周转率二赊销收入净额/平均应收账款。

在上式中，分子应是赊销收入净额，即商品销售收入扣除现销收人、销售折让与折扣后的余额。因为应收账款是由于赊销而引起的，分母中的平均应收账款是年初应收账款余额和年末应收账款余额的平均数。该指标值越高，表明一年内收回的账款次数越多，意味着平均收回账款的时间越短，应收账款收回的越快。否则，企业的营运资金过多地呆滞在应收账款上，影响正常的资金周转。

由于一般企业对外会计报表中很少将赊销与现销的数字予以分别反映，所以在分析应收账款时，往往需要进一步去搜集有关的资料以计算赊销净额。此外，为了解某一企业应收账款周转率的变化趋势，可编制历年度的比较性应收账款周转率趋势分析表(见下表)。

上表表明该企业应收账款周转率正在持续稳定中提高，由五年前的3次，提高到1999年的5.2次，显示其信用政策和收账政策已有显著改善，应收账款周转率加快。

应收账款周转天数也是应收账款周转率指标之一。它表示企业从取得应收账款的权力到收回款项并转换为现金所需的时间。其计算公式为：应收账款周转天数=360天/应收账款周转率一般而言，应收账款周转天数并无一定的标准，也很难确立一项理想的比较基础，但还是周转一次所需天数越少越好。因为所需天数越少，一年的应收账款周转次数才会越多。一个企业的应收账款周转天数究竟多少才算合适，应视企业的政策并参照同行业所定标准而制定。此外，一个企业的应收账款周转率或平均周转天数还可能由于某些特殊因素存在，如销货条件改变、现销或分期付款销货政策对正常赊销的影响、同业竞争、物价水平变动、信用或收账政策变更、新产品的开拓等等，均将影响应收账款周转率或平均周转天数的变化。严格来说，应收账款周转率或平均周转天数仅表示全部应收账款中的一项平均值而已，确实无法全面了解应收账款中各客户逾期的情形。

二、应收账款的管理及坏账准备情况分析

为了加强应收账款的管理和提高应收账款的周转速度，企业对应收账款要及时进行清理和计提坏账准备。根据国际会计准则，账龄在2年以上的应收款项，应视同坏账。而内资企业财务制度规定，3年以上未收回的应收账款才视同坏账。目前在西方国家人们普遍接受，也是最常用的信用期限是30天，信用期限一旦确定，买卖双方都要严格执行。而在我国企业间，虽然双方约定信用期限，但由于企业间相互拖欠现象严重，企业流动资金不足，实际上能守信用的企业并不多。

(一)可采用账龄分析法进行分析

账龄分析法是依据应收账款拖欠时间的长短来分段估计坏账损失的一种方法。其分析方法可见下表。

通过分析应收账款的账龄，对不同的拖欠期限分别确定坏账计提比例。拖欠时间短则计提比例可以低些，拖欠时间长则计提比例相对高些，三年以上的可全部计提。另外，在清理应收账款时，对于应收账款余额较大的，可采用老账优于新账的原则确定还款对象，即先发生，先偿还。通过以上方法可促使企业采取有效的措施。

(二)采用应收账款余额百分比法计提坏账准备

我国现行分行业财务会计制度规定，可以按应收账款年末余额的3%o一5%o计提坏账准备。在此方法下各年度末的坏账准备余额和应收账款余额相配比，保持一定的计提比率，并在资产负债表中以其净额计人资产总额，避免了资产虚增，符合谨慎性原则。但也存在一些不足：首先，各年的坏账损失费用既不与企业实际发生的坏账相对应，也不与当年发生的赊销收入相对应，其数额难以理解。其次，不能避免因坏账发生的偶然性而导致各年坏账损失的波动性，直接影响了各年经营成果的稳定。

(三)赊销百分比法着眼于损益表的正确，其各年的坏账损失费用与当期的收入相配比

其出发点是：坏账损失的产生与赊销业务直接相关，坏账损失估计数应在赊销净值的基础上乘以一定的比率来计算。因此，赊销百分比法的基础是赊销净额，它反映的是一个时期的数字，以其为基础计算出的坏账损失估计数也是时期数，即当期应计提的坏账准备金额。其优点是，不论各年实际发生的坏账如何，只要赊销业务收入波动不大，坏账损失费用就将保持平稳。此法计算简便，容易理解，但也存在一定的缺点：首先，在“坏账准备”账户中一并核算各期的坏账准备金额、实际发生的坏账损失以及前已确认的坏账收回，而在期末时，又不作调整，不能分别反映各个时期的坏账准备金额，从而使得该账户的余额难以理解，甚至会使资产负债表的使用者误解。其次，赊销百分比法的出发点是本期发生的赊销业务量，而不问赊销业务的后续情况。若本期发生的一笔赊销业务款项在本期已经收回，则此业务就不存在风险，但赊销百分比法没有考虑这些情况，仍在期末就其发生额计提一定的坏账准备金。

三、如何减少应收账款损失

在市场经济条件下，各企业业务往来中，有商品赊销就存在坏账风险。为将坏账风险降到最低且坏账发生时不至于引起企业生产经营和财务收支的困难，就要预先按规定比例提取坏账准备金，在坏账实际发生时，再冲销已提的坏账准备。坏账准备分析主要是了解坏账准备是否按规定的提取比例提取，年内“坏账准备”账户注销的坏账额有多少属于应注销的坏账。因此，应收账款是流动资产中的一个重要项目，它的数额大小直接影响企业资金周转。财会部门的重要职责就是通过对应收账款的分析，尽早收回应收账款，减少坏账发生，将应收账款损失降到最低。一是根据市场行情、竞争者的能力和企业产品质量制定合理的信用条件;二是对应收账款严格管理，采取较好的收账政策。最理想的收账策略是既要顺利收回货款，又要维持良好的企业与客户的关系，降低收账费用。这在实际工作中较难做到，但企业管理者可以通过正确、科学地进行应收账款分析，逐步向这一目标迈进，以期加速应收账款周转率，减少坏账损失，为企业创造更好的经济效益。

第5篇：应收账款分析

应收账款是指企业采用赊销方式销售商品或劳务而应向顾客收取的款项，实质是收款企业向付款企业提供的一种商业信用[4]。应收账款同时也是企业对客户所拥有的一项债权，应收账款的对象既包括向企业购买商品的外部人员，也包含因需要提供商品和劳务的单位内部员工，是企业对他们享有的债权。因而应收账款不仅在应收款项中比重大于其他应收款，在整个企业的资产中也是不可缺少的部分。在我国的商品市场经济逐渐完善的过程中，商业信用被企业为增加市场占有率而不计后果的使用，长期挂在账面上的应收账款数额也呈上升趋势。企业为了有效的管理应收账款，保证应收账款的质量，促进应收账款的回收，应收账款管理的研究已成为每个企业的必修课。

商业竞争，供大于求。我国距离加入世界贸易组织(WTO)已有十余年，我国的商品市场已经从卖方市场向买方市场转变。这就不得不促使卖家为了扩大市场占有率，在竞争中立足，甚至为了在同行中不被竞争淘汰，利用各种有效的手段去吸引尽可能多的客户，扩大销售额，占领市场，信用销售就成为企业吸引客户的必要手段之一。赊销是企业向客户提供的在一定期限内比银行更加优惠的无利息贷款，这种信用政策深受客户的欢迎。企业提供的赊销，是应收账款形成的前提条件，应收账款的出现也为坏账呆账的产生埋下隐患。

销售和收款的时间不在同一时点，两者之间具有差距。企业与客户的实际交货时间和企业收到客户打过来货款的时间往往存在不一致的现象，这个时间差也会导致应收账款的产生[10]。对于人民商场来说，在销售旺季，存货处于供不应求状态，企业的发货时间往往后于企业收到货款的时间，这就意味着在交易过程中现销往往多余赊销。企业除了在销售旺季，发出货物的时间都是比客户收到货款的时间提前，意味着赊销的次数往往多余现销，应收账款就随之而生。

企业为了降低经营风险。企业为了降低存储成本，减少积压，乐于采用赊销作为促销手段。假若企业持有大量的存货，相应的针对存货的管理费用，仓库租赁费用以及有关存货的各类保险费都将需要增加，由于技术的更新等原因，放在仓库中的存货还存在减值的风险。因此，企业总认为将存货赊销出去远远比放在仓库中更为有利。企业采用这种形式减少存货，企业的财务风险将会增加，因为这仅仅是应收账款的增加，对当期现金流的增加没有直接影响，增加的只会是账面价值，还有可能给企业带来坏账损失。

企业不合理的考核以及奖励制度。现在大多数企业通过物质对员工实施的奖励，以业务量为考核标准，业务量考核是由员工签单数量以及签单金额大小决定，这就必然造

人民商场由原来小型修理门市发展成为一家家电商场，随着规模的不断扩大，经营商品的种类，经营的理念也在发生不断的变化。人民商场经营的范围在不断扩大，管理理念的树立，企业宗旨的贯彻执行，企业文化改变和市场策略的不同，人民商场近几年取得耀眼的成绩。但光辉的背后也有应收账款带来的苦恼，正如西方谚语所形容的“销售只有在货款收回之后才能算数，在此之前，与无偿赠送没有区别”。然而，企业的经营目标不管是利润最大化还是股东财富最大化，都是以企业能够获利为前提，尽管有可能是为了获取短期利益，有可能是为了更好地发展获取长期利益，人民商场也不能够除外，在销售额增长的同时能够尽快收回货款，资金快速回笼是其经营的目标。

从两张表中可以看出5年来2012年应收账款占资产总额的比重较大，占流动资产达到42.41%，占总资产的30.81%，主要是因为企业代理的美的空调当年推出新款变频空调，为了赢得客户对新产品的认可，更好的推广新产品，大多采用赊销。其他年份相对较低，2010年达到最低水平，应收账款占流动资产1.15%，占总资产额的0.97%，总体趋势是从2010年到2012年逐渐升高，在2012年达到最高水平，从2012年开始有所下降。一般而言，应收账款占流动资产与应收账款占总资产同方向变动，但在2013年和2014年有所改变，2013年应收账款占流动资产的比例比2014年高，而与总资产的比率却低于2014年，说明当年的资产中流动资产比重较小。但总体而言应收账款所占比例仍然很高，需要合理的管理。

从表中可以发现账龄在一年之内应收账款所占的比例较高，达到59.42%，这对企业来说是较好的现象，说明企业的这批应收账款可以在较短的时间内流回企业，促进企业现金流入，现金作为企业的血液，应收账款的收回将促进企业“血液”更好地循环。同时，一年内的应收账款收回的可能性较高，可以保证企业资金的快速回笼。其次1至2年的应收账款占有30.73%的比例，仍是应收账款管理较需要重视的部分，加大对这部分应收账款的追踪管理，定期核对，保证到期能够收回款项。但3年以上应收账款仍占有一定比例，这些账款收回的可能性将大打折扣，收回的风险较大，应对这部分应收账款计提较高的坏账准备，同时加大催款力度，对能够收回这笔款项的员工给予一定比例的金钱奖励。

应收账款位于资产负债表中的流动资产，是对关联企业定期可收回的债权，到期将有现金流入企业，也是企业运用商业信用销售的结果。赊销方式的运用有利于企业扩大销售市场，应收账款作为资产负债表中一项目，通过计提应收账款减值准备和收回被确认的坏账冲减管理费用将直接影响现金流量表和利润表，因此不能将应收账款仅仅视为一项财务指标来衡量。从人民商场的财务报表中发现应收账款占总资产比重从2011年到2014年分别为25.16%、30.81%、16.68%和20.81%，应收账款占总资产的比重较大，特别以2012年为最高。同时主营业务增长的幅度少于应收账款增长的幅度，这将必然影响企业的净收益。除非我国的商业信用和法律文件得到完善，否则，应收账款增加的幅度大大超过应收账款的幅度是不正常的。

人民商场坏账准备占应收账款总额的比率都为10%，没有依据应收账款账龄的不同计提不同的比例。计提坏账准备是依照会计准则中谨慎性原则，另一方面也体现发生坏账呆账的风险逐渐增加。然而作为资产减值账户，坏账准备的计提却没有相对固定的标准，存在一定的任意性，由管理层随意的操纵。人民商场对应收账款的管理采用账龄分析法，按照收款时间不同，计提不同的坏账比率，以应收账款账龄越短收回的可能性就越大为假设，而实际操作中，应收账款能够收回与账龄并不是绝对的对应关系，并不是账龄越短就一定能收回，因此企业对账龄计算准确与否，对坏账准备的计提具有直接的影响。会计准则中有明确的规定对于企业多计提的坏账准备要按照原渠道冲回，不能作为本增加的利润。该企业为了简化会计核算，直接作为本的利润，使得利润造成虚增。所以，人民商场坏账准备的计提及冲回需要引起重视。

第6篇：应收账款分析

谈企业应收账款对利润质量的影响

摘 要：应收账款作为企业的债权，它对企业的利润有极其重大的影响，无法收回的应收账款就是企业的利润损失。本文从多方面分析了应收账款对利润的影响，并就如何降低这些影响提出了几点看法。

关键词：应收账款 利润质量 影响

应收账款是企业采用商业信用销售商品或提供劳务而应向客户应收而未收取的款项，是企业的债权。应收账款在未来能否收回存在不确定性，无法收回的应收账款就是企业的账面利润损失，这是企业理财方面必须面对的一大风险。可以说，应收账款对企业利润质量分析具有实质性影响，主要表现在如下几点：

一、应收账款会虚化企业的账面利润，误导不同报表使用者对利润深层次的理解

众所周知，利润的计算式是“利润=收入-费用”，这里的“收入”主要是指形成应收账款的主营业务收入。应收账款的产生意味着企业主营业务收入没有形成现金流入，它只是企业的收款权利。所以，应收账款在收回之前，企业所谓的实现利润，只是账面利润，是数字概念，而不是现实利润。相当于应收账款数额的利润没有真实的货币作为基础，只不过是“纸上富贵”而已。

如果报表使用者只看利润表上亮丽的利润数据，不对其作深入的剖析，被报表上令人心动的数字所迷惑，就不可能对企业的经营情况作全面和准确的分析。如果投资者仅凭表面账务数据作决策，就极可能陷入盲目的境地，造成决策失误带来损失。

二、应收账款弱化了每股收益评价企业业绩的意义

每股收益是指普通股股东每持有一股所能享有的企业净利润或需承担的企业净亏损。每股收益通常被用来反映企业的经营成果，衡量普通股的获利水平及投资风险，是投资者等信息使用者据以评价企业盈利能力、预测企业成长潜力、进而做出相关经济决策的重要财务指标之一。 在企业能盈利的情况下，该指标反映了每股创造的税后利润，通常，报表使用者或信息需求者的理解是每股收益越高，表明企业创造的利润越多。 但如果企业的利润大部分是通过应收账款来支撑的，而缺少具有现实支付能力的现金为依托，那么，企业的每股收益指标对企业盈利水平的评价作用就会被削弱，因为每股盈利没有带来足够的现金流入。高额的应收款项减少了企业的现金流入，企业如果现金流入不足，有可能导致资金链断裂，如果引发财务危机，就会因财务状况恶化而降低偿债能力，使企业信誉受损。

三、应收账款削弱主营业务利润评价企业业绩的主导作用

我们在分析企业盈利能力时，应从企业的主营业务方面去把握，主营业务利润是企业利润的核心。企业的主导产品或主导业务收入被认为是集中体现企业核心竞争力的盈利对象，企业即使为分散经营风险或延伸价值链，扩大对外投资的规模，也一定是建立在具备核心竞争力的产品或业务的基础上。一个企业只有从主营业务中获得的利润才是真实可靠的利润。在正常情况下，主营业务利润是企业的主要利润来源，应收账款直接影响的是主营业务利润指标。主营业务利润是公认的评价企业经营业绩的核心指标。主营业务利润大，说明企业主业突出，经营业绩好。但不可否认的是，一定数量的应收账款会使主营业务利润有潜在损失的风险，这种风险来自于市场环境恶化对债务人经营活动的影响。如果客户无力偿还债务而给企业带来坏账，那么，企业账面上再好的业绩也不过是镜中之花。这时，通过主营业务利润对企业业绩进行评价就缺乏应有的说服力。

四、应收账款一定程度上会掩盖所有者权益的真实性

企业应收账款实际上是企业未能到账的利润，由于会计政策操作的结果，它成了企业的账面利润。从这点上看，应收账款无疑虚夸了企业的所有者权益。企业按规定以账面利润为基数提取盈余公积等，分配后的剩余数就是企业的未分配利润。应收账款会使所有者权益中的盈余公积和未分配利润项目的数据显得不那么真实可信，如果单纯地从资产负债表上分析所有者权益，就无法直观其真实的情况。

五、应收账款成为企业财务造假的工具之一

企业财务造假的手法很多，其中应收账款就可以成为操纵利润的工具。例如，企业为了增加某一会计的利润，可以通过虚开发票增加应收账款，这就可通过营业收入的虚增达到利润的虚增，在下一钻制度的漏洞或以销售退回为由再将应收账款冲回;再如，企业根据应收款项的账龄长短按规定计提坏账准备，少计提坏账准备可以增加利润，不少企业明知某些高龄应收账款已成坏账，但为了虚增利润却不予冲销，或者为了隐匿利润而多提坏账准备，财务造假严重。最明显的是一些上市企业在报告中大玩所谓“二一二”亏损游戏：即连续两年亏损，然后通过“技术手段”对利润进行操纵，最终来个“扭亏为盈”，接着再连续两年亏损，又来一个“扭亏为盈”，通过调节利润逃脱退市。

在市场经济的竞争中，企业为了自身的生存和发展，在经营活动中必须获得利润，并尽可能地使企业利润最大化。为了扩大市场份额的需要，任何企业每笔交易都无法做到钱货两清，而是大量采用商业信用，赊销就是企业扩大销售的主要竞争手段，因此，分析企业应收账款有利于准确掌握企业年报信息。为了更好地分析企业利润质量，通过利润指标有效分析企业全面的经营情况，评价企业的管理水平，揭示应收账款对企业利润的真实影响，笔者认为应做好如下工作：

1.利润分析时应注重当期赊销比例财务指标分析

企业应在主营业务收入中进行“赊销收入”明细核算，并单独列示于利润表，准确计算和分析当期赊销比率指标，并重点揭示赊销业务产生的原因。“赊销比率=应收账款/主营业务收入”，赊销比率高，说明企业当期营业收入中现金流入少，当期利润缺乏货币支撑，现实中面临很大的坏账风险，存在“失去利润”的可能。如果企业的主营业务收入赊销比率低，当期利润就显得真实可信。

2.计算应收账款与利润的比重，做好利润分析工作

企业应计算应收账款总额占利润总额的比率，通过这一比率准确分析利润实现的真实情况。企业可将这一比率进行纵向和横向的比较，以便评价企业的盈利水平和应收账款管理水平。一般情况下，企业如果有足够大的营业收入额，应收账款所占利润的比重越低，说明企业的盈利水平真实，应收账款管理水平高，企业理财能力强。

3.加强应收账款的日常管理，制定有力措施加快资金回笼

任何企业都必须树立信用风险意识，加强信用风险管理，防范与化解信用风险，高度认识减少与回收应收账款的理财意义。企业应做好欠账企业的信用分析评价工作，为企业控制应收账款提供信息支持，为企业催款做好相关必要的工作。企业必须对业已存在的应收款项作准确的风险评级，并定期将其对利润的可能影响进行合理的评估，防患于未然。首先，企业应当时刻注重应收账款回收比率指标的计算及分析工作，“应收账款回收比率=销售商品、提供劳务收到的现金/平均应收账款”，若该比率很低，则表明应收账款的回笼速度很慢，应收账款的管理工作有待加强;其次，做好应收账款的催收工作，从思想上高度认识回笼资金的重要性，企业可以采取积极的现金折扣政策，也可以采取日常催讨的方式，尽快地收回被其他企业拖欠的款项;再次，做好应收账款的监控工作，应收账款的监控应当包括赊销业务的发生、款项的收回、逾期风险预警等各个环节以及债务人信用状况的变化。

4.利润表与现金流量表结合分析

企业利润利润表是反映企业一定期间生产经营成果的财务报表。利润表把企业一定期间的营业收益与其同一会计期间的营业成本、费用进行配比，以计算出企业一定时期的税后净利润。通过利润表反映的收入、成本和费用等指标，能够知道企业生产经营的收益、成本和耗费情况，反映企业生产经营成果。

现金流量表是反映企业在一定会计期间内有关现金和现金等价物流入和流出信息的财务报表。现金流量表能够分析企业投资和理财活动对经营成果和财务状况的影响。

在企业三大报表中，资产负债表能够提供企业一定日期财务状况的情况。它所提供的是静态的财务信息，并不能反映财务状况变动的原因，也不能表明这些资产、负债给企业带来或用去多少现金。利润表反映企业一定期间的经营成果，提供动态的财务信息，但它只能反映利润的构成，却不能反映经营、投资和筹资活动给企业带来或支付了多少现金，而且利润表不能反映投资和筹资的全部事项。现金流量表提供一定时期的现金流入和流出的动态财务信息，表明企业在报告期内由经营、投资和筹资活动获得现金及这些现金的使用情况，能够说明资产、负债、净资产的变动原因。

现金流量表对资产负债表和利润表起到补充说明的作用，特别是现金流量表能弥补利润表的不足。利润表只是指明了企业利润的构成要素及结果，在存在大量应收账款的情况下，利润只是一个概念而已，它无法说明利润实现的真实情况及程度。将利润表与现金流量表相结合分析企业利润，不但可以了解企业利润的构成和结果，对利润进行量的分析，而且还可以通过现金流量对利润进行质的分析。

5.利润分析信息按规范披露，务必准确和完整

企业披露利润分析信息，不但要做好当期信息的披露，而且还要做好环比信息的披露。特别是如主营业务收入增长率、主营业务利润率、营业利润增长率、净利润现金含量、现金净流量与净利润比、净利润、 净利润增长率、应收账款周转率等信息的披露，语言要规范，表达要完整，披露的数据必须真实和准确。

此外，现金比率指标作为最严格最稳健的短期偿债能力衡量指标，也可以用来辅助分析企业利润质量，因为应收账款是造成现金比率低的原因之一。

第7篇：浅议应收账款分析（定稿）

应收账款是指企业因销售商品、提供劳务等业务，应向购货或接受劳务单位收取的款项，是企业因销售商品、提供劳务等经营活动所形成的债权，主要包括企业出售产品、商品、材料、提供劳务等等应向有关债务人收取的价款及代购货方垫付的运杂费等。一般来说，企业销售商品时，宁愿提供现金折扣以收回销售现款，而不愿意采用赊销。但是，随着市场经济的逐步建立和完善，以及市场竞争的日益加剧，迫使大部分企业不得不为对方提供商业信用，以赊销的形式来销售商品，并产生应收账款。企业应收账款的增加也有其不利的一面：一是会减慢企业的资金周转速度;二是不可避免地会产生一些收不回来的坏账。这就要求企业管理者必须重视对应收账款的分析。尽量减少那些因应收账款无法收回而造成的损失。应收账款分析主要包括以下几个方面：

一、应收账款总额及周转情况的分析

(一)应收账款是企业正常交易中与顾客发生赊销而产生的未结清账款

影响企业应收账款大小的因素一般有：1.同行业竞争。每一个企业为了能使自己在激烈的竞争中取胜，扩大企业的商品销售，取得更好的经济效益，就不得不以某一优惠的条件来吸引顾客。而赊销正是达到这一目的的重要手段。作为销货者来说，为了招揽顾客，扩大销售量，愿意为购货者提供商业信用。所以企业间的竞争愈激烈，赊销使用得愈广泛，销货单位提供的信用就越多，占用在应收账款方面的资产就越大。2.销售规模。企业应收账款的大小在很大程度上取决于企业的销售规模。而企业每天在市场上销售的商品越多，占用在流动资产周转各阶段的资产也就越大，因为应收账款是流动资产周转的一个重要阶段，所以也就毫不例外地会随着销售规模的扩大而增加。3.企业的信用政策。企业的信用政策主要是指企业的信用标准、信用期限。当企业提供信用期限较长、折扣率较低时，企业应收账款方面占用的资产数额就会增加，销售量增多;反之，企业提供的信用期限较短、折扣率较高占用在应收账款的资产数额就会减少，但销量会受到影响。除此之外，还有企业产品在市场上的需求情况、产品质量、季节变化等因素也会影响企业应收账款的占用量。

(二)对应收账款周转情况的分析，可通过计算应收账款周转率指标来进行

应收账款周转率是指赊销收入净额与平均应收账款的比率。它可以测定企业某特定期间收回赊销账款的能力和速度。其计算公式如下：应收账款周转率二赊销收入净额/平均应收账款。

在上式中，分子应是赊销收入净额，即商品销售收入扣除现销收人、销售折让与折扣后的余额。因为应收账款是由于赊销而引起的，分母中的平均应收账款是年初应收账款余额和年末应收账款余额的平均数。该指标值越高，表明一年内收回的账款次数越多，意味着平均收回账款的时间越短，应收账款收回的越快。否则，企业的营运资金过多地呆滞在应收账款上，影响正常的资金周转。

由于一般企业对外会计报表中很少将赊销与现销的数字予以分别反映，所以在分析应收账款时，往往需要进一步去搜集有关的资料以计算赊销净额。此外，为了解某一企业应收账款周转率的变化趋势，可编制历的比较性应收账款周转率趋势分析表(见下表)。

上表表明该企业应收账款周转率正在持续稳定中提高，由五年前的3次，提高到1999年的5.2次，显示其信用政策和收账政策已有显著改善，应收账款周转率加快。

应收账款周转天数也是应收账款周转率指标之一。它表示企业从取得应收账款的权力到收回款项并转换为现金所需的时间。其计算公式为：应收账款周转天数=360天/应收账款周转率一般而言，应收账款周转天数并无一定的标准，也很难确立一项理想的比较基础，但还是周转一次所需天数越少越好。因为所需天数越少，一年的应收账款周转次数才会越多。一个企业的应收账款周转天数究竟多少才算合适，应视企业的政策并参照同行业所定标准而制定。此外，一个企业的应收账款周转率或平均周转天数还可能由于某些特殊因素存在，如销货条件改变、现销或分期付款销货政策对正常赊销的影响、同业竞争、物价水平变动、信用或收账政策变更、新产品的开拓等等，均将影响应收账款周转率或平均周转天数的变化。严格来说，应收账款周转率或平均周转天数仅表示全部应收账款中的一项平均值而已，确实无法全面了解应收账款中各客户逾期的情形。

二、应收账款的管理及坏账准备情况分析

为了加强应收账款的管理和提高应收账款的周转速度，企业对应收账款要及时进行清理和计提坏账准备。根据国际会计准则，账龄在2年以上的应收款项，应视同坏账。而内资企业财务制度规定，3年以上未收回的应收账款才视同坏账。目前在西方国家人们普遍接受，也是最常用的信用期限是30天，信用期限一旦确定，买卖双方都要严格执行。而在我国企业间，虽然双方约定信用期限，但由于企业间相互拖欠现象严重，企业流动资金不足，实际上能守信用的企业并不多。

(一)可采用账龄分析法进行分析

账龄分析法是依据应收账款拖欠时间的长短来分段估计坏账损失的一种方法。其分析方法可见下表。

通过分析应收账款的账龄，对不同的拖欠期限分别确定坏账计提比例。拖欠时间短则计提比例可以低些，拖欠时间长则计提比例相对高些，三年以上的可全部计提。另外，在清理应收账款时，对于应收账款余额较大的，可采用老账优于新账的原则确定还款对象，即先发生，先偿还。通过以上方法可促使企业采取有效的措施。

(二)采用应收账款余额百分比法计提坏账准备

我国现行分行业财务会计制度规定，可以按应收账款年末余额的3%o一5%o计提坏账准备。在此方法下各末的坏账准备余额和应收账款余额相配比，保持一定的计提比率，并在资产负债表中以其净额计人资产总额，避免了资产虚增，符合谨慎性原则。但也存在一些不足：首先，各年的坏账损失费用既不与企业实际发生的坏账相对应，也不与当年发生的赊销收入相对应，其数额难以理解。其次，不能避免因坏账发生的偶然性而导致各年坏账损失的波动性，直接影响了各年经营成果的稳定。

(三)赊销百分比法着眼于损益表的正确，其各年的坏账损失费用与当期的收入相配比

其出发点是：坏账损失的产生与赊销业务直接相关，坏账损失估计数应在赊销净值的基础上乘以一定的比率来计算。因此，赊销百分比法的基础是赊销净额，它反映的是一个时期的数字，以其为基础计算出的坏账损失估计数也是时期数，即当期应计提的坏账准备金额。其优点是，不论各年实际发生的坏账如何，只要赊销业务收入波动不大，坏账损失费用就将保持平稳。此法计算简便，容易理解，但也存在一定的缺点：首先，在“坏账准备”账户中一并核算各期的坏账准备金额、实际发生的坏账损失以及前已确认的坏账收回，而在期末时，又不作调整，不能分别反映各个时期的坏账准备金额，从而使得该账户的余额难以理解，甚至会使资产负债表的使用者误解。其次，赊销百分比法的出发点是本期发生的赊销业务量，而不问赊销业务的后续情况。若本期发生的一笔赊销业务款项在本期已经收回，则此业务就不存在风险，但赊销百分比法没有考虑这些情况，仍在期末就其发生额计提一定的坏账准备金。

三、如何减少应收账款损失

在市场经济条件下，各企业业务往来中，有商品赊销就存在坏账风险。为将坏账风险降到最低且坏账发生时不至于引起企业生产经营和财务收支的困难，就要预先按规定比例提取坏账准备金，在坏账实际发生时，再冲销已提的坏账准备。坏账准备分析主要是了解坏账准备是否按规定的提取比例提取，年内“坏账准备”账户注销的坏账额有多少属于应注销的坏账。因此，应收账款是流动资产中的一个重要项目，它的数额大小直接影响企业资金周转。财会部门的重要职责就是通过对应收账款的分析，尽早收回应收账款，减少坏账发生，将应收账款损失降到最低。一是根据市场行情、竞争者的能力和企业产品质量制定合理的信用条件;二是对应收账款严格管理，采取较好的收账政策。最理想的收账策略是既要顺利收回货款，又要维持良好的企业与客户的关系，降低收账费用。这在实际工作中较难做到，但企业管理者可以通过正确、科学地进行应收账款分析，逐步向这一目标迈进，以期加速应收账款周转率，减少坏账损失，为企业创造更好的经济效益。

因为我们公司跨行业比较多，制造业，服务业，贸易类都有，首先要搞清楚分析应收账款的目的是什么，加快资金周转速度，减少垫资，减少筹资活动。所以我的思路是：

一、总体分析

1. 找出需要分析的结点数，进行总体分析，如一些惯用的财务指标分析：应收账款周转率，应收账款周转天数„„进行

说明，大致说一下情况。

2. 对总体进行趋势比较，如与去年同期进行比较，与年初数，用曲线图表示这几个结点的应收账款变动趋势。

3. 对应收账款周转率和周转天数进行纵向趋势比较，说明应收账款的高低不仅仅体现在单个的数值上，还得与赊销收入

进行对比分析。

二、各行业分析

1. 应收账款余额的前三甲分别是哪些行业组成，饼状图表示;各行业的应收账款又是又哪些大客户组成，选前三个进行分析(从市场部取得信息)，从这些拖欠大额账款的客户里找出一些行业规律，哪些行业的客户一般在什么结点容易付款，总结成原因。

2.对这些 应收账款所属的市场部进行归纳，看各个市场部应收账款的变化趋势，今年的各个月。

三、财务角度分析应收账款带来的影响

(一)垫资问题

1. 垫资与项目利润率进行比较，选取几个大型垫资项目进行分析;如果真的要垫资，宁愿选择利润率高的项目进行垫

资，放弃利润率低的项目。

2. 垫资量与时间关系。同样是这几个大型垫资项目，趋势分析这几个月的垫资情况，宁愿选择垫资时间短的项目。

3. 测算月均垫资多少，各行业占用的垫资利息又为多少。

(二)应收账款形成的资金机会成本

可以用财务管理的测算公式测算：应收账款平均余额*变动成本率*资金成本率(同期银行定期存款利率)

(三)资产负债表上的应收账款的占总资产比重，是否是最大的?流动比率和速动比率尽管很合理，但是由于暂时无法回款的应收账款引起的则要适当关注。

四、建议

应收账款的管理除了信用等级考核外，另外应收账款占用的利息费用应该划归市场部门，更好促进应收账款的转回。

大家看看，请指点 指点!谢谢!!

楼主给了我们一个思路和提纲，对实践有益，大家补充一下吧，我建议：

1，增加应收帐款坏帐分析，看看哪些应收帐款容易坏帐(哪个业务、哪个部门、哪个项目经理、哪些客户、哪个区域、哪个时间等等)，以及比例大小，这个很主要;

2，应收帐款分析目的中增加“降低商业交易风险”

3，增加应收帐款催收效果分析

对应收账款的分析，另外要注意对法律有效资料进行分析和总结，如签章有效的对账单、送货单、购销合同等，对于无法取得的此类证据，要进行分析其原因。如果要采用法律手段追欠欠款时，对其费用额要进行合理的估计，并得出是否值得采用法律手段。

应收账款分析的目的是一方面扩大销售，另一方面加快资金回笼。对于资金的回笼，要说明下一步重点的清欠客户，所以应收账款账龄分析也是很有必要的。对于超期客户，在对账单无误的情况下制定收账政策，督促业务员催收欠款。

第8篇：应收账款确认资产损失案例分析

案例

甲企业2013年3月向A公司销售一批商品，应收货款100万元。A公司因资金紧张，一直未支付货款。甲企业向法院起诉，法院判决甲企业减除10万元债务。A公司支付货款90万元，甲企业在账面上记载应收A公司款项10万元。7月，甲企业向B公司销售一批商品，应收货款100万元，因商品有瑕疵，双方产生纠纷，B公司不肯支付货款。近日，甲企业与B公司协商后达成协议，将原货款减除20万元，B公司付款80万元，甲企业账面上因此产生应收B公司款项20万元。甲企业上述两笔应收款项，能否确认资产损失?

分析

《国家税务总局关于〈企业资产损失所得税税前扣除管理办法〉的公告》(国家税务总局公告2011第25号)把企业资产损失的证据，分为具有法律效力的外部证据和特定事项的企业内部证据。其中，具有法律效力的外部证据，指司法机关、行政机关、专业技术鉴定部门等依法出具的与本企业资产损失相关的具有法律效力的书面文件。特定事项的企业内部证据，指会计核算制度健全、内部控制制度完善的企业，对各项资产发生毁损、报废、盘亏、死亡、变质等内部证明或承担责任的声明。第二十二条规定，企业应收及预付款项坏账损失应依据以下相关证据材料确认：

(一)相关事项合同、协议或说明;

(二)属于债务人破产清算的，应有人民法院的破产、清算公告;

(三)属于诉讼案件的，应出具人民法院的判决书或裁决书或仲裁机构的仲裁书，或者被法院裁定终(中)止执行的法律文书;

(四)属于债务人停止营业的，应有工商部门注销、吊销营业执照证明;

(五)属于债务人死亡、失踪的，应有公安机关等有关部门对债务人个人的死亡、失踪证明;

(六)属于债务重组的，应有债务重组协议及其债务人重组收益纳税情况说明;

(七)属于自然灾害、战争等不可抗力而无法收回的，应有债务人受灾情况说明以及放弃债权申明。

案例中，甲企业应收A公司10万元货款，属于国家税务总局公告2011年第25号的资产损失范围，同时取得法院判决书的外部证据，可以确认损失。应收B公司20万元货款，虽有双方确认的协议，但从证据的性质来分析，属于国家税务总局公告2011年第25号所说的企业内部证据，而第二十二条所说的“相关事项合同、协议或说明”，是应收款项原始发生时的计税金额证明材料，因此仅凭甲企业与B公司达成的协议，确认资产损失依据是不充分的。

《国家税务总局关于确认企业所得税收入若干问题的通知》(国税函〔2008〕875号)规定，企业因售出商品的质量不合格等原因而在售价上给的减让属于销售折让;企业因售出商品质量、品种不符合要求等原因而发生的退货属于销售退回;企业已经确认销售收入的售出商品发生销售折让和销售退回，应当在发生当期冲减当期销售商品收入。因此，从国税函〔2008〕875号文件来分析，甲企业减除B公司20万元应收货款的情形，属于销售折让行为。甲企业应依据《国家税务总局关于修订〈增值税专用发票使用规定〉的通知》(国税发〔2006〕156号)、《国家税务总局关于修订增值税专用发票使用规定的补充通知》(国税发〔2007〕18号)等规定，开具红字增值税专用发票，冲减当期销售收入与销项税额。

由此，案例中甲企业应收B公司的20万元货款余额不能直接确认资产损失，应开具红字增值税专用发票并进行账务处理：

借：应收账款——B公司 -200000 贷：主营业务收入——B公司 -170940.17 应交税金——应交增值税(销项税额) -29059.83。

同时，B公司取得红字增值税专用发票后，应进行如下账务处理：

借：库存商品 -170940.17 应交税金——应交增值税(进项税额) -29059.83 贷：应付账款——甲 -200000。

甲企业与B公司的财税处理符合财务、税法的规定。 甲企业应收A公司10万元货款余额可以确认资产损失。 甲企业按国家税务总局公告2011第25号的要求，进行账务处理如下：

借：营业外支出 100000 贷：应收账款——A公司 100000。

同时，甲企业向税务机关进行申报(专项或清单)。 与之相对应，A公司账务处理： 借：应付账款——甲 100000 贷：营业外收入 100000。

通常来说，对企业不利的经济业务，企业会选择推迟或不作财务处理。A公司取得法院的判决书后，可能会选择不作账务处理，于是出现了不正常的现象：甲企业将应收A公司款项作了资产损失，甲企业账面无应收A公司余额，而A公司账面仍挂有应付甲企业10万元。

应收款项确认资产损失还有可能是债务重组引起的。《企业会计准则第12号——债务重组(2006)》规定，债务重组，指在债务人发生财务困难的情况下，债权人按照其与债务人达成的协议或者法院的裁定作出让步的事项。《财政部、国家税务总局关于企业重组业务企业所得税处理若干问题的通知》(财税〔2009〕59号)也提到债务重组，指在债务人发生财务困难的情况下，债权人按照其与债务人达成的书面协议或者法院裁定书，就其债务人的债务作出让步的事项。可见，会计与税法对“债务重组”定义无差异。对此，国家税务总局公告2011第25号规定，属于债务重组的，应有债务重组协议及其债务人重组收益纳税情况说明，与原来的《国家税务总局关于印发〈企业资产损失税前扣除管理办法〉的通知》(国税发〔2009〕88号)的规定相比多了“债务人重组收益纳税情况说明”。

国家税务总局公告2011年第25号条款的修改，避免了债权人确认损失，债务人不确认收益的现象。但国家税务总局公告2011年第25号只对由债务重组确认损失作了规定，其他方面却没有相应的规定。如第二十三条规定，企业逾期3年以上的应收款项在会计上已作为损失处理的，可以作为坏账损失，但应说明情况，并出具专项报告。前述案例中的法院判决后，A企业对应付的10万元货款不作账务处理，是企业的故意行为，属于税法上的偷税行为;而第二十三条的“逾期3年以上的应收款项”是另一种情形：债权人作了资产损失处理，但债务人且因信息不对称的原因往往是不作财务处理的，税法对债务人行为没有明确的相关规定。

“3年以上”与“债务重组”的应收款确认资产损失，证据确认要求不同，前者不需要对方确认收入的资料。于是纳税人有选择的权利。本来一项属于“债务重组”的应收账款，要“债务人重组收益纳税情况说明”的证据，在实践中一般难以取得，确认资产损失较困难，但“3年以上”没有这方面的要求，因而纳税人可以选择按此条确认损失。

建议

为帮助企业避免上述税务风险，笔者认为，首先，应加强税收政策的宣传，提高纳税人税法遵从度;其次，应有相关政策法规的支持，原《企业财产损失所得税前扣除管理办法》(国家税务总局令第13号)中曾规定，因债权人原因确实无法支付的应付账款，包括超过3年以上未支付的应付账款，如果债权人已按本办法规定确认损失并在税前扣除的，应并入当期应纳税所得依法缴纳企业所得税。但13号令已作废，应考虑在相关文件中保留类似规定;最后，国家税务总局公告2011第25号中提及的一些应收款项，在确认资产损失时应增加相关证据的规定。

第9篇：应收账款的风险分析及其防范措施

【摘要】计划经济向市场经济过渡、经营者的短期行为和治理不善、不注重商业票据结算等是产生应收账款的主要原因。应收账款造成企业资产负债率过高，贴现成本高，成本上升效益下滑等，给企业带来较大损失。为了加强对应收账款的控制，应调整业绩考核指标，加强应收账款的风险治理，加强客户的信用调查和监控，实行有效的资信治理与控制严格核销售部门，采取灵活有效的清欠措施。

【关键词】应收账款 风险分析 防范 控制

随着市场经济的发展，企业为了在激烈的市场竞争中占有一席之地，除了依靠提高产品价格、提供良好的售后服务等传统的策略外，建立在商业信用基础上的赊销成为企业扩大销售的重要手段之一，于是就产生了应收账款。对于一个企业来讲，提供商业信用的结果，一方面可以扩大产品的销售收入;另一方面又形成了一定得应收账款，造成机会成本、坏账损失等费用的增加，形成应收账款风险，增加了企业的经营风险。通常情况下，应收账款的风险与应收账款的规模成同比例增长，企业利用商业信用实现的销售额越大，承受的应收账款风险就越高。因此，对应收账款还进行有效风险控制，增强风险意识，制定防范措施，是现代企业经营与财务治理的一项重要内容。

一、应收账款风险分析

应收账款风险由于应收账款所引起的坏账准备、资金成本和治理成本的增加。具体而言，应收账款风险主要表现在以下几个方面：

(一)应收账款不断增加，易造成企业资产负债率过高

企业应收账款余额不断增加，一方面使流动资金出现短缺;另一方面又迫使企业不得不举债经营。为了维持经营，企业在高负债率经营的情况下，以大量举债为生。此举不仅增加了企业的财务费用，致使经济效益下降，而且也使企业迈向了资不抵债的边缘。

(二)现款回收率低，贴现成本高

企业为了及时收回货款，大量吸纳承兑汇票成为可能。有的企业现款回收率不足10%，承兑汇票占了70%以上，为了及时变现应急，不得不承担高额的贴现息。

(三)以物易物相互抵账，成本上升效益下滑

以物易物相互抵账、抹账来清理应收账款实属企业间的无奈之举，多数以物抵债的价格都在高出当前市场价格的40%以上。抵回的实物，企业一方面再以高价抵出，另一方面则根据需要用于生产或以当前市价赔款销售，其结果是企业获取了维持基本生产所需资金，但承担了巨额损失，出现了顾此失彼的尴尬局面。

(四)贴现换钱应运而生

近一个时期以来企业的应收账款居高不下，有的月平均余额甚至达到了年销售收入的60%以上，为了求得生存，企业不得不借助一些私营企业的“灵活”手段，将应收账款以15%—25%的巨额损失换取所谓的“贴点”换钱。此举虽然暂时缓解了企业的燃眉之急，但其恶果不容忽视：一是打乱了正常的经营秩序;二是助长了腐败之风;三是造成国有资产的流失。

二、应收账款风险产生的成因

(一)企业追求片面的竞争，缺乏风险防范意识

在现代社会激烈的竞争机制下，企业为了扩大市场占有率，不但要在成本、价格上下功夫，而且必须大量运用商业信用促销。但是，某些企业的风险防范意识不强，为了扩销，在事先未对付款人资信情况作深入调查、对应收账款风险进行正确评估的情况下，盲目地采用赊销策略去争夺市场，采用较宽松的信用政策，只重视账面的高利润，忽视了大量被客户拖欠占用的流动资金能否及时收回的问题，从而成为应收账款风险加大的主要原因。

(二)企业内部控制不严

有些企业对应收账款的治理缺乏规章制度，或有章不循，形同虚设。财务部门不及时与业务部门核对，销售与核算脱节，问题不能及时暴露，一些企业应收账款居高不下，催收、清理不及时，账龄老化，却任其发展，存在应收账款长期挂账现象。

(三)企业内部激励机制不健全

在某些企业中，为调动销售人员的积极性，往往实行职工工资总额与经济效益挂钩，销售人员为了个人利益，只关心销售任务的完成，采取赊销、回扣等手段强销商品，使应收账款大幅度上升，而对这部分应收账款，企业采取有效措施要求相关部门和经销人员全权负责追款，导致应收账款大量沉积下来，给企业经营背上了沉重的包袱。

三、应收账款风险的防范与控制

为了减少或降低应收账款风险，加速企业资金周转，提高资金使用效率，企业必须采用相应的对策，建立有效的治理模式，加强对应收账款风险的防范与控制。

(一)制定合理的信用政策

信用政策又称应收账款政策，是指企业在采用信用销售方式时，为对应收账款进行规划和控制所确定的基本原则和规范。信用政策是企业财务政策的一个重要组成部分，主要包括信用标准、信用条件、信用额度和收账政策四部分。

1、确定正确的信用政策

信用标准是企业决定授予客户信用所要求的最低标准，也是企业对于可接受风险提供的一个基本判别标准。信用标准较严，可使企业遭受坏账损失的可能减小，但会不利于扩大销售。反之，假如信用标准较宽，虽然有利于刺激销售增长，但有可能使坏账损失增加，得不偿失。可见，企业应根据所在行业的竞争情况、企业承担风险的能力和客户的资信情况进行权衡，确定合理的信用标准。

- 2

3、建立赊销审批制度

建立赊销审批制度，强化治理。企业可根据自身特点和治理方便，设立一个赊销审批制度，规定在一定额度内的销售由特定权利的人员批准，各经办人员只能在各自的权限内办理审批，超过限额的，必须请示上一级领导同意后方可批准，金额非凡巨大的，需请企业最高领导批准。同时，应落实责任制，各经办人员经办的业务应自己负责，并与其经济利益挂钩，要求其对自己经办的每笔业务进行事后监督，直至收回资金为止。

4、加强财务监督治理

财务部门应及时进行赊销业务的账务处理。根据《企业会计制度》规定，当赊销业务产生时，财务按权责发生制及时入账，并据此设置“应收账款”、“应收票据”和“坏账准备”等账户，相关的总账和明细账应由不同的人员分工负责，加强相互控制。企业应根据以往的经验、债务单位的实际财务状况和现金流量情况，以及其他一些已经把握的相关信息进行合理的估计并确定计提坏账预备的方法。定期统计应收账款各客户的赊销金额、账龄及增减变支情况，必要时应向债务人函证，对应收账款的可收回性进行客观、准确的评价。将赊销结果及时反馈给企业主管领导和销售，为评估、调整赊销客户的信用等级提供可靠依据。企业财务部门对已经形成的应收账款应定期向赊销客户寄送对账单和催交欠款通知书。负责营销的部门及有关人员应积极配合财务部门及有关人员做好此项工作。

(三)建立和完善应收账款工作责任制度

为防止销售人员片面追求完成销售任务而强销盲销，企业应在内部明确追讨应收账款不是财务人员而是销售人员的责任。同时，制订严格的资金回款考核制度，以实际收到货款数作为销售部门的考核指标，每个销售人员必须对每一项销售业务从签订合同到回收资金全过程负责。坚持“谁经办、谁催收、谁负责”的原则，作到人员、岗位、责任三落实，在经办人、责任人调离换岗时，应向部门主管吿清欠工作进展情况，这样就可使销售人员明确风险意识，加强货款的回收。

总之，合理有效地防范与控制应收账款的风险作为企业一项重要的治理工作，应一起各级领导的高度重视。经营部门应树立全新的营销观念，加强客户信用治理，明确有关部门和人员职责。财务部门应加强监督，确保内部控制制度的有效实施，使企业应收账款的风险降低到最低程度。

参 考 文 献

[1]田淑萍.《企业应收账款风险及其防范》，《社科纵横》2004年第6期。 [2]唐文华.《如何衡量应收账款风险》,《辽宁财税》2002年第4期

[3]陈路，敖治平，曾一梅;应收账款管理与会计政策选择。四川会计[J].2003年第5期。 [4]张连萍.加强国有大中型企业应收账款的管理。会计之友[J].2003年第2期。 [5]吴春梅.信用的缺失与应收账款的控制。广西会计[J].2003年第12期。

- 45 -